Деньги и их роль в экономике. Современные функции денег.

Дело в том, что в условиях кризиса доверие к финансовым институтам и денежным властям настолько низко, что спрос на деньги может стать нечувствительным к ставке процента, дейтсвующей в экономике. В такой ситауции возможно абсолютное предпочтение ликвидности, Следовательно, как ни снижали бы власти ставку процента, до реального сектора это снижение никак не дошло бы, никак на него не повлияло бы. Эту ситуацию он назвал «ловушкой ликвидности», В таком случае он рекомендовал использовать бюджетную политику для стимулирования экономики, наращивать объем государственных услуг, компенсируя нехватку личных инвестиций граждан. Эти идеи получили широке распространение на практике (напр., президентами США Ф.Рузвельтом и Дж. Кеннеди). Функциональная теория денег рассматривает влияние денег на экономику в качестве результата их обращения, то есть функционирования.Она доказывает, что вовсе необязательна металлическая база для монет, так как они и без этого могут выполнять свои функции.Существует несколько ветвей этой теории, например, в 18 веке в период бурного развития промышленности особенное значение придавалось функции денег как средства обращения, и показывалось, что вообще не нужно металлическое содержание. В конце 19 – начале 20 веков представтели австрийской школы политэкономии активно развивали эту денежную теорию. В частности Л. Мизес объяснял ценность денег через психологическую оценку людей, деньги объявлялись средством выражения субъективных психологических оценок и суждений. По их мнению, ценность денег определяется соотношением потребности в них и тем, каков размер денежной массы в обращении. Так они приходят к близким количественной теории денег выводам, уделяя при этом достаточно большое внимание психлогическим факторам, воздействующим на поведение покупателей и продавцов на рынках.Государственная теория рассматривает деньги в качестве результата деятельности государственных органов власти.В соответствии с этой теорией, главной функцией денег является выполнение ими роли платежного средства, остальные функции (средства сбережения или накопления, средства меры стоимости и мтровых денег) практически игнорируются. Отрицается всякое обеспечние денег при помощи создания металлических эквивалетов, утверждается, что раз государство приприписало выпущенным им деньгам платежную силу, то бумажные деньги ничуть не хуже любых других. Эта денежная теория начала активно развивалась в Германии в начале 20 века. Это было связано с подготовкой к войне и попытками оправдать гиперинфляцию. Г.Фр. Кнапп, немецкий экономист, является виднейшим её представителем. В 1905 году он опупликовал книгу» Государственная теория денег». Деньгу к него рассматриваются только лишь в качестве платёжного средства. По его мнению платёжная сила денег устанавливается непосредственно государством. Следовательно, деньги следует рассматривать как продукт относящийся к категории государственного права. . "Сущность денег, - как писал Кнапп, - заключается не в материале знаков, а в правовых нормах, регулирующих их употребление". Металлическое содержание денег и денежных билетов, выполняющих функции денег, имело важное значение только тогда, когда денежными знаками по сути были слитки металла, и отпалат производилась по весу слитка. Когда начали чеканить монеты и деньги стали некоторыми знаками, их стоимость потеряла физический смысл, стала номинальной. Кнапп считал, что при смене одних денег другими пропорции обмена (например, серебра на золото), должно устанавливать государство. Следовательно, заключал он, материал, из которого изготавливаются деньги, не имеет значения, поэтому лучшими деньгами нужно считать бумажные. Лучшим доказательством своей теории он считал тот факт, что при наличии металлических монет в роли денежных знаков, одновременно с ним обращаются бумажные и при этом не имея внутренней стоимости, пользуются спросом у людей и успешно выполняют все функции денег.Создание государством платёжных средств, по Кнаппу, выражается в том, что оно определяет внешний вид новых платёжных средств, даёт им наименование и устанавливает соотношение между старой и новой денежными единицами. Постоянно подчеркивая номинальную, или, по его выражению, "хартальную" (от греч. харта - знак), природу денег, Кнапп, как и его приверженцы, пытался 'развенчать золото" и тем самым оправдать его изъятие из обращения и превращение в военный резерв. В 4-м издании "Государственной теории денег", вышедшем в Германии в 1923 в разгар острой инфляции, Кнапп утверждал, что деньги вообще не могут обесцениться, поскольку "государство не знает изменения ценности денег". Государственная теория денег получила широкое распространение в периоды мировых войн, использовалась в качестве теоретического обоснования выпуска денежных суррогатов для финансирования военных действий3.2. Денежные системы и их типыДенежной системой называют совокупность элементов экономики, которые выполняют функции денег. На рисунке – 4. Представлено схематичное изображение всех видов денег, которые входят в денежную массу:Рисунок – 4. Виды денег, входящие в денежную массу. В показатлях денежной массы они сведены к нескольким агрегатам.Денежные агрегаты – крупные группы денежных активов, ранжированных по принципу убывания ликвидности. Денежные агрегаты представлены схематично на рисунке – 5. Рисунок – 5. Денежные агрегаты. По рисунку мы видим, что с ростом агрегат а растет доходность по нему, и падает ликвидность – скорость с которой могут быть реализованы в короткие сроки без потерь.В приложении – 1приведена методика Центрального Банка РФ по которой он рассчитывает эти денежные агрегаты. В составе денежной массы выделено два компонента. Первый - э то наличные деньги в обращении (денежный агрегат М0) — наиболее ликвидная часть денежной массы, доступная для немедленного использования в качестве платежного средства. Включает банкноты и монету в обращении. Второй – это безналичные средства — включают остатки средств нефинансовых предприятий, организаций, индивидуальных предпринимателей, населения на расчетных, текущих, депозитных и иных счетах до востребования (в том числе счетах для расчетов с использованием пластиковых карт) и срочных счетах, открытых в кредитных организациях в валюте Российской Федерации.Денежная масса (М2) — рассчитывается как сумма наличных денег в обращении и безналичных средств. Предложение денег в узком смысле слова- предложение "собственно денег", т.е. таких активов, которые наиболее эффективно выполняют функцию средства обращения.Существует два подхода к определению денег в узком смысле слова:Теоретический - основан на определении денег, используемом в экономической теории.Эмпирический - основан на определении денег, существенном в первую очередь для макроэкономической практики: наиболее устойчивое и предсказуемое воздействие на значения тех макроэкономических переменных, динамика которых должна быть связана с изменениями денежной массы: совокупного дохода и уровня цен; наибольшая степень контроля со стороны центрального банка.Поэтому в России предложение денег в узком смысле слова измеряется агрегатом М0 Предложение денег в широком смысле слова - это предложение всех активов, которые выполняют функцию средства обмена, независимо от того, насколько эффективно они это делают. В этой роли выступает наиболее крупный денежный агрегат, рассчитываемый центральным банком данной страны. В России предложение денег в широком смысле слова измеряется агрегатом М2 3.3. Факторы влияния денег на экономикуОсновные факторы, характеризующие роль денег в экономике:1. Спрос на денежные средства, необходимые для осуществления деятельности, выплаты заработной платы, приобретения оборотных средств, покупки товаров в розничной торговле, т.е. в процессе взаимоотношений хозяйствующих субъектов и физических лиц. Этот вид спроса называется «спрос на сделки» и включает две самостоятельные, но взаимозависимые составляющие: количество товаров (на макроуровне — ВВП в неизменных ценах) и стоимость товара, выраженная в текущих ценах (на микроуровне — ВВП в текущих ценах).2. Уровень и динамика всех видов цен (потребительских, производственных, закупочных в сельском хозяйстве, тарифов на транспорт и коммунальные услуги). С помощью денег можно определить не только величину издержек, но и результаты производства посредством цены, величину полученной прибыли. Применение денег позволяет сопоставить выручку от реализации продукции с издержками, оценить выгодность производства. Цены привязаны к отдельному конкретному товару, поэтому спрос на деньги опосредуется спросом на товар, но зависит от уровня и динамики цен. Если растут цены при том же количестве товара, спрос на деньги увеличивается в соответствии с ростом цен. Для отечественной экономики характерен спад производства при одновременном росте цен иденежной массы.В условиях рыночной экономики цена товара складывается исходя из его стоимости с возможным отклонением. На цену товара влияет соотношение спроса и предложения, а также конкуренция, что позволяет снижать цену товара. Механизм ценообразования направлен на повышение эффективности производства, снижение уровня издержек. Денежная масса эквивалентна номинальному ВНП, или, в упрошенном виде, — сумме цен товаров, если не учитывать перераспределительных процессов и повторного счета материальных затрат, что в общем виде согласуется с количественной теорией денег. Использование денег позволяет предпринимать меры по увязке и достижению сбалансированности денежных доходов и расходов. Велика в этом роль органов государственной власти, которые могут способствовать расширению производства отдельных отраслей и товаров путем финансирования капитальных вложений на эти цели, предоставления налоговых льгот.3. Спрос на финансовые активы — это операции с недвижимостью, государственными ценными бумагами (ГКО, ОФЗ), иностранной валютой, депозитами в банках, банковскими сертификатами, акциями компаний. Для их покупки требуются деньги «высокой эффективности», т.е. наличные деньги или наличные деньги в резерве Банка России.4. Процентные ставки на финансовые активы. Современная экономическая теория устанавливает обратную связь между спросом на деньги и ростом процентных ставок активов. В российских условиях эта зависимость пока слабо действует из-за поглощающего действия других факторов. Высокий уровень процентных ставок на финансовые активы поддерживает высокую конъюнктуру спроса на них, снижает спрос на наличные деньги и для реального сектора экономики. Но в момент кризиса фондового рынка финансовые активы сбрасываются, и возникает ажиотажный спрос на наличные рубли и иностранную валюту.5. Скорость обращения денег. Чем выше скорость обращения денег, тем меньше при прочих равных условиях спрос на деньги.6. Совокупность валютных факторов. В наших условиях спрос на доллары превышает спрос на рубли, что делает актуальной задачу стимулирования спроса на рубли, с тем чтобы национальная денежная единица была главным ориентиром в деятельности субъектов рынка. Деньги используются для оценки выгодности операций по экспорту и импорту, по денежным расчетам по этим операциям. Деньги применяются при проведении расчетов по кредитным и нетоварным операциям, при составлении торгового баланса страны в результате сопоставления объема экспорта и импорта за определенный период, при подведении итогов в виде активного либо пассивного торгового баланса.7. Потребности, выходящие за рамки текущего финансового оборота, — это спрос на деньги, необходимые для расширенного воспроизводства. Размеры реального денежного спроса определяются ресурсной обеспеченностью субъектов. Структура денежной массы в России не учитывает акции коммерческих банков и акционерных обществ, государственные долговые обязательства. Политика государственных долговых обязательств подчинена задачам финансирования бюджетного дефицита и не затрагивает проблемы реструктуризации экономики, перелива капитала из финансового в реальный сектор экономики.8. Спрос на деньги зависит от применения современных финансовых и банковских технологий, четкости работы всей системы платежно-расчетного оборота. Спрос на деньги снижается после внедрения электронного способа перевода ценных бумаг от одного владельца к другому.9. Спрос на деньги зависит от интенсивности процессов сбережения денег на счетах юридических и физических лиц. Рост сбережений расширяет возможности использования денег в безналичном обороте, поскольку прирост денег обеспечен тем, что часть ранее выпущенных денег находится в банковском обороте. Учитывая это свойство денег, многие экономисты считают, что важнейшим фактором формирования спроса на деньги является спрос на реальные денежные остатки, поскольку для людей важна покупательная способность денег, а не их номинальная ценность. С учетом значения реальных денежных остатков действенность ценового фактора сохраняется. Если считать главной задачей денежно-кредитной политики содействие экономическому росту и благосостоянию, то создание стимулов для сбережений населения и их перевода в накопления должны способствовать расширению границ для роста денежной массы, финансового обеспечения расширенного воспроизводства.Таким образом, спрос на деньги — это спрос на денежные средства, необходимые для товарного обращения, внешнеэкономических сделок для осуществления финансовых операций по приобретению государственных ценных бумаг. Решающее влияние на спрос на деньги оказывает динамика физического объема продукции, а также цены. Базовой основой спроса на деньги являются денежные остатки на счетах субъектов рынка и склонность субъектов к сбережениям, доверие к национальной денежной единице и к кредитной политике центральных банков. Разностороннее использование денег и их влияние на развитие страны основываются во многом на том, что продукция производится субъектами рынка не для собственных нужд, а для других потребителей, которым она продается за деньги. Производимая продукция принимает форму товара, а между участниками производства и реализации товаров складываются товарно-денежные отношения.ЗаключениеДеньги играют ключевую роль в рыночной экономике. Во-первых, без них просто невозможно повсеместное разделение труда, существование промышеленного производства и широкой сферы обмена товарами и услугами, невозможно развитие общества не только до уровня постиндустриального, но и до индустриального. Во-вторых, дойдя в своей эволюции до бумажных, кредитных и электронных денег, они осуществляют пять основных своих функций, которые их и породили: фукнцию обращения в экономике (снимает проблему поиска контрагента), средства сохранения стоимости (устраняет проблему синхронности обмена), средства измерения (убирает проблему анализа относительных цен). Деньги в современном мире выступают и в качестве меры стоимости, и в качестве капитала и в качестве мировых средств взаиморасчетов и анализа цен. Когда в мире господствовала количественная теория денег, считалось, что количество денег в обращении влияет только на уровень цен или уровень цен зависит только от количества денег в обращении, то есть процессы, проиходяшие в реальном секторе экономики (секторе производства товаров и различных услуг) и финансовом секторе (который представлен в виде денежного рынка, финансового рынка и рынка банковских услуг) никак не влияют друг на друга, если речь идет о размере денежной массы, деньги не являются богатством. На смену количественной теории пришел кенсианский подход, в соответствии с которым Кейнс рассматривал деньги как один из типов богатства и утверждал, что та часть портфелей активов, которую хозяйственные агенты желают сохранять в форме денег, зависит от того, насколько высоко они ценят свойство ликвидности,активы обладают ликвидностью, если их можно использовать как средство платежа, а их обладатель уверен, что номинальная стоимость таких активов не изменится. Современный взгляд на роль денег в экономике и их реальные функции соответстует кенсианской конпепции денежной теории. Денежный рынок оказывает непосредственное влияние на функционирование экономики в целом и на функционирование реального сектора. Выполняя свои пять основных функций, деньги включаются в непосредственный экономический цикл произодства и обмена услуг. Поэтому все процессы реального сектора, произвлодственного и сектора услуг, взаимосвязаны с процессами, происоходяшими в денежной системе. Например, такое явление как инфляция есть следствие целого ряда причин, зародиться которые могут в люьом секторе экономике, и её развитие связано, опять же, со всеми секторами сразу. Следовательно, денежный сектор настолько прочно вошел в экономичскую систему, что при наличии государства в экономике нельзя оставлять его без регуливарования. Для этого денежные власти различных стран сами выпускают банкноты в обращение и производят расчет показателей их количества (не только банкнот, но и других денег, не только наличных), для того, что оценить размер денежной массы и соответствующим своим расчетам образом выстроить денежно-кредитную политику. Список литературы:1 «Общая теория денег и кредита» – учебник под редакцией Жукова Е.2 Усоскин В. М. «Теория денег»3. Матюхин Г. Г. Проблемы кредитных денег при капитализме. – М.: Наука, 1977. 4 Гильфердинг Р. Финансовый капитал. – М.: Соцэкгиз, 1959. 5. Деньги, кредит, банки./ Под ред. Лаврушина О.И. -М.: Финансы и статистика, 2000. 6. Введение в макроэкономику./ Под. ред. Дорошенко М.Е. – М.: - Инфра – М, 2000.7. Макроэкономика. Учебник./Под.ред. Тарасевича Л.С. – М: - Издательство Санкт-Петербургского Университета Экономики и Финансов, 1999.8. Долан Э. Дж. и др. Деньги, банковское дело и денежно-кредитная политика/Пер. сангл. В. Лукашевича и др.; Подобщ.ред.В. Лукашевича.— М., 1996.9.Миллер Р.Л, Дэвид Д. Ван-Хуз. Современные деньги и банковское дело. – М: Инфра-М, 2000.ПРИЛОЖЕНИЕ -1Таблица – 1. Структура денежной массы РФ.ПРИЛОЖЕНИЕ -2.Основные субъекты денежного сектора.