Управление оборотным капиталом организации на примере ООО

В рыночной экономике именно последний способ является основным и осуществляется обычно в виде безналичных расчетов, основными формами которых являются платежное поручение, аккредитив, расчеты по инкассо и расчетный чек. Последняя схема наиболее невыгодна продавцу, поскольку ему приходится кредитовать покупателя, однако именно она является основной в системе расчетов за поставленную продукцию. При оплате с отсрочкой платежа как раз и возникает дебиторская задолженность по товарным операциям как естественный элемент подобной общепринятой системы расчетов.Вырабатывая политику кредитования покупателей своей продукции, ООО «СТД «Петрович» должно определиться по следующим ключевым вопросам:- срок предоставления кредита (чаще всего в компании существует несколько типовых договоров, предусматривающих предельный срок оплаты продукции);- стандарты кредитоспособности (критерии, по которым поставщик определяет финансовую состоятельность покупателя и вытекающие отсюда возможные варианты оплаты);- система создания резервов по сомнительным долгам (предполагается, что, как бы ни была отлажена система работы с дебиторами, всегда существует риск неполучения платежа, хотя бы по форс-мажорным обстоятельствам; поэтому исходя из принципа осторожности необходимо заранее создавать резерв на потери в связи с несостоятельностью покупателя); - система сбора платежей (сюда входят процедуры взаимодействия с покупателями в случае нарушения условий оплаты, совокупность критериальных значений показателей, свидетельствующих о существенности нарушений в оплате, система наказания недобросовестных контрагентов и др.); - система предоставляемых скидок (в рыночной экономике является обычной практика предоставления скидок в случае оговоренного и достаточно короткого периода оплаты поставленной продукции).Эффективная система установления взаимоотношений с покупателями ООО «СТД «Петрович» должна включать в себя: - качественный отбор клиентов, которым можно предоставлять кредит; - четкую процедуру предъявления претензий; - определение оптимальных условий кредитования; - контроль за тем, как клиенты исполняют условия договоров. ООО «СТД «Петрович» вынуждено организовывать некоторую систему контроля за исполнением покупателями платежной дисциплины. Эта система, называемая системой администрирования взаимоотношений с покупателями должна подразумевать:- регулярный мониторинг дебиторов по видам продукции, объему задолженности, срокам погашения и др.; - направление платежных документов по надлежащим адресам;- аккуратное рассмотрение запросов клиентов об условиях оплаты;- минимизацию временных интервалов между моментами завершения работ, отгрузки продукции, предъявления платежных документов; - четкую процедуру оплаты счетов и получения платежей.Управление дебиторской задолженностью на предприятии предполагает, прежде всего, контроль за оборачиваемостью средств в расчетах. Ускорение оборачиваемости в динамике рассматривается как положительная тенденция. Большое значение имеют отбор потенциальных покупателей и определение условий оплаты товаров, предусматриваемых в контрактах. Наиболее употребительными способами воздействия на дебиторов с целью погашения задолженности предприятия должны стать направление писем, телефонные звонки, персональные визиты, продажа задолженности специальным организациям. Теоретически дебиторская задолженность может быть сведена до минимума, тем не менее, этого не происходит по многим причинам, в том числе и по причине конкуренции.С позиции возмещения стоимости поставленной продукции продажа может быть выполнена одним из трех способов: - предоплата (товар оплачивается полностью или частично до передачи его продавцом);- оплата за наличный расчет (товар оплачивается полностью в момент передачи товара, т. е. происходит как бы обмен товара на деньги);- оплата в кредит (товар оплачивается через определенное время после его передачи покупателю). Эффективная система установления взаимоотношений с покупателями подразумевает: - качественный отбор клиентов, которым можно предоставлять кредит; - определение оптимальных условий кредитования; - четкую процедуру предъявления претензий; - контроль за тем, как клиенты исполняют условия договоров. Как бы ни была эффективна система отбора покупателей, в ходе взаимодействия с ними не исключаются всевозможные накладки, поэтому предприятие вынуждено организовывать некоторую систему контроля за исполнением покупателями платежной дисциплины. Эта система, называемая системой администрирования взаимоотношений с покупателями, подразумевает:- регулярный мониторинг дебиторов по видам продукции, объему задолженности, срокам погашения и др.; - минимизацию временных интервалов между моментами завершения работ, отгрузки продукции, предъявления платежных документов; - направление платежных документов по надлежащим адресам;- аккуратное рассмотрение запросов клиентов об условиях оплаты;- четкую процедуру оплаты счетов и получения платежей.Существуют некоторые общие рекомендации, позволяющие управлять дебиторской задолженностью. 1. Постоянно контролировать состояние расчетов с покупателями, особенно по отсроченным задолженностям. 2. Установить определенные условия кредитования дебиторов, например: - покупатель получает скидку в 2процентов в случае оплаты полученного товара в течение 10 дней с момента получения товара;- покупатель оплачивает полную стоимость, если оплата совершается в период с 11-го по 30-й день кредитного периода;-   в случае неуплаты в течение месяца покупатель будет вынужден дополнительно оплатить штраф, величина которого зависит от момента оплаты.3. По возможности ориентироваться на большое число покупателей, чтобы уменьшить риск неуплаты одним или несколькими покупателями. 4.  Следить за соотношением дебиторской и кредиторской задолженности.Существование фирмы на рынке нереально без управления денежными потоками. Поэтому важно в совершенстве овладеть приемами управления денежным оборотом и финансовыми ресурсами фирмы.Чтобы денежные потоки работали на предприятие, необходимо их пускать в оборот с целью получения прибыли:- расширять перечень предоставляемых услуг, что приведет к увеличению денежной наличности;- обновлять основные фонды, приобретать новые технологии – как основной стимул для производительности труда (например, замена оборудования);- досрочно погашать кредиты банка и другие обязательства с целью уменьшения расходов по обслуживанию долга.Основными резервами денежных средств ООО «СТД «Петрович» могут стать:Фонд амортизационных отчислений основных средств;снижение норматива оборотных средств;ремонтный фонд;резерв на оплату отпусков;резерв на страхование имущества и коммерческих рисков предприятия;резерв по сомнительным долгам;резервный фонд предприятия.Чтобы деньги работали на предприятие, необходимо их пускать в оборот с целью получения прибыли:- расширять свое производство, прокручивая их в цикле оборотного капитала, повысить производительность труда, увеличить объем производимой продукции, что приведет к увеличению денежной наличности;- обновлять основные фонды, приобретать новые технологии – как основной стимул для производительности труда;- инвестировать в доходные проекты других хозяйствующих субъектов с целью получения выгодных процентов, для чего необходимо улучшить инвестиционную деятельность;- досрочно погашать кредиты банка и другие обязательства с целью уменьшения расходов по обслуживанию долга.Ускорение привлечения денежных средств ООО «СТД «Петрович» в краткосрочном периоде может быть достигнуто за счет следующих мероприятий:- увеличения размера ценовых скидок за наличный расчет по реализованной покупателям продукции;- обеспечение частичной или полной предоплаты за произведенную продукцию, пользующуюся высоким спросом на рынке;- сокращения сроков предоставления товарного (коммерческого) кредита покупателям;- ускорение инкассации просроченной дебиторской задолженности.Замедление выплат денежных средств ООО «СТД «Петрович» в краткосрочном периоде может быть достигнуто за счет таких мероприятий, как:- замена приобретения долгосрочных активов, требующих обновления, на их аренду (лизинг);- увеличение по согласованию с поставщиками сроков предоставления предприятию товарного (коммерческого) кредита;- реструктуризация портфеля полученных финансовых кредитов путем перевода краткосрочных их видов в долгосрочные.Рост объема положительного денежного потока в долгосрочном периоде может быть достигнут за счет следующих мероприятий:- привлечения стратегических инвесторов с целью увеличения объемов собственного капитала;- привлечения долгосрочных финансовых кредитов;- продажи части (или всего объема) финансовых инструментов инвестирования;- продажи (или сдачи в аренду) неиспользуемых видов основных средств.За основу создания эффективной системы управления денежными потоками на предприятии может быть взята методика управления денежными потоками.Процесс реализации данной методологии состоит из следующих этапов:1. Планирование разработки системы управления денежными потоками.2. Анализ денежных потоков в предшествующем периоде.3. Оптимизации денежных потоков на основе полученных результатов.4. Планирование денежных потоков предприятия в разрезе отдельных их видов.5. Обеспечение системой эффективного контроля за денежными потоками предприятия.Также можно предложить ООО «СТД «Петрович» составлять план поступления и расходования денежных средств на предстоящий год в помесячном разрезе с тем, чтобы обеспечить учет сезонных колебаний денежных потоков предприятия. План должен составляться по отдельным видам хозяйственной деятельности и по предприятию в целом.3.2. Расчет экономической эффективности от предложенных мероприятийВ рамках данной курсовой работы подробнее остановимся на расчете эффективности предложенных мероприятий по уменьшению дебиторской задолженности предприятия.Анализируя данные о структуре дебиторской задолженности, следует обратить внимание, что на конец 2012 года дебиторская задолженность покупателей достигла 456931 тыс. руб. Просроченная дебиторская задолженность составляет 114232 тыс. руб. Предлагаем предприятию подать исковое заявление в суд о взыскании долгов с покупателей, просрочивших сроки погашения платежей. Договором поставки предусмотрено, что за каждый день просрочки начисляется пеня в размере 0,1процентов от суммы долга.Рассчитаем размер пени, возможную к взысканию с покупателей.Пеня (30 дней просрочки) = 61750 тыс. руб. · 0,001 · 30 = 1852,5 тыс. руб.Пеня (60 дней просрочки) = 33062 тыс. руб. · 0,001 · 60 = 1983,72 тыс. руб.Пеня (90 дней просрочки) = 19420 тыс. руб. · 0,001 · 90 = 1747,8 тыс. руб.Договором поставки также предусмотрены штрафы за нарушение хозяйственных договоров в размере 5процентов от суммы долга.Рассчитаем размер штрафов, возможных к взысканию с покупателей.Штраф = 114232 тыс. руб. · 0,05 = 5711,6 тыс. руб.Учитывая, что некоторые должники могут находиться на стадии банкротства либо не иметь средств на расчетных счетах для погашения своего долга, предположим, что через суд будет погашено 60процентов задолженности. Следовательно, сумма дебиторской задолженности покупателей после проведения данных мероприятий будет равна:ДЗ покупателей = 114232 тыс. руб. – 114232 тыс. руб. · 0,6 = 45692,8 тыс. руб.Суммы полученных пени и штрафов будут соответственно равны:Пеня = (1852,5 тыс. руб. + 1983,72 тыс. руб. + 1747,8 тыс. руб.) · 0,6 = 3350,41 тыс. руб.Штраф = 5711,6 тыс. руб. · 0,6 = 3426,96 тыс. руб.После проведения всех выше перечисленных мероприятий сумма дебиторской задолженности в общей сумме оборотных активов будет равна:ДЗ = 342699тыс. руб. + 45692,8тыс. руб. = 388391,8 тыс. руб.Общая сумма экономии средств за счет уменьшения дебиторской задолженности составит: Э = 456931 тыс. руб. – 388391,8 тыс. руб. = 68 539,2 тыс. руб.Таким образом, расчет эффективности предложенных мероприятий по уменьшению дебиторской задолженности предприятия показал, что общая сумма экономии средств за счет уменьшения дебиторской задолженности составит 68 539,2 тыс. руб.ЗаключениеОборотные средства (оборотный капитал) – это совокупность денежных средств, авансируемых для создания оборотных производственных фондов и фондов обращения, обеспечивающих непрерывный кругооборот денежных средств.Потребность в оборотных средствах определяется тремя главными статьями оборотных активов: товарными запасами, неизбежной дебиторской задолженностью, необходимыми денежными средствами и, кроме того, запасами малоценных и быстроизнашивающихся предметов (тара, упаковочные материалы, посуда), топлива и материалов, используемых в технологических процессах торговли и при транспортировке товаров.На конец 2012 года по сравнению с 2010 годом произошли следующие изменения в удельном весе состава оборотных активов:- запасы и затраты возросли на 12,62 пункта, это свидетельствует о возрастании складирования готовой продукции на складах, и соответственно росте затрат на их хранение;- дебиторская задолженность снизилась на 2,99 пункта, однако ее величина свидетельствует о больших сроках расчетов с покупателями и не эффективном управлении дебиторской задолженностью;- денежные средства снизились на 0,72 пункта, однако абсолютная величина возросла, что свидетельствует о том, что предприятие эффективно управляет денежными средствами.Изучив состав и структуру оборотных средств ООО «Петрович» за 2010-2012 гг., можно заключить следующее:- за изучаемый период наибольший удельный вес в структуре имущества предприятия занимают оборотные средства;- увеличение удельного веса оборотных средств предприятия было связано с увеличением суммы запасов и затрат, дебиторской задолженности и денежных средств.В целом, в ООО «СТД «Петрович» необходимо провести следующие мероприятия:управление запасами. В начале и в конце отчетного периода (изначально один месяц) необходимо провести глобальную инвентаризацию. Это позволит искоренить тривиальное воровство, которое принимает угрожающие масштабы в условиях невыплаты заработной платы. В результате удастся приблизительно оценить реальный расход сырья и материалов за период и составить первичную матрицу единичной стоимости типовых операций;работа с поставщиками. Необходимо отказаться от части прежних поставщиков сырья и материалов, которые по негласным договоренностям с предыдущим менеджментом поставляли сырье и материалы по завышенным ценам; управление денежными средствами. Необходимо разработать список наиболее приоритетных платежей, в который в порядке убывания значимости включены следующие статьи: электроэнергия; заработная плата; выплаты в бюджетные и внебюджетные фонды; ГСМ; материалы; другие затраты;- работа с персоналом. Необходимо провести собрание с участием всего персонала, основная идея которых будет заключаться в том, что все трудности предприятия носят временный характер и в ближайшем будущем будут преодолены.Основными предложениями по повышению эффективности использования оборотных средств ООО «СТД «Петрович» могут стать:вести непрерывный мониторинг состояния запасов, своевременно выявляя и устраняя негативные тенденции;ориентироваться на большое число покупателей для снижения риска неуплаты;предоставлять больше скидок при предоплате;непрерывно следить за оборачиваемостью запасов с целью выяснить причины замедляющие оборачиваемость;снизить длительность нахождения запасов на складах путем обеспечения ритмичности поставок, устойчивых и длительных связей с поставщиками сырья и материалов, стимулирования сбыта продукции в период сезонного падения спроса;- своевременно проводить контроль за оборачиваемостью средств в расчетах; - организовывать систему контроля за исполнением покупателями платежной дисциплины, то есть проводить регулярный мониторинг дебиторов по видам продукции, объему задолженности, срокам погашения и др.; - постоянно контролировать состояние расчетов с покупателями, особенно по отсроченным задолженностям;- установить определенные условия кредитования дебиторов;- по возможности ориентироваться на большое число покупателей, чтобы уменьшить риск неуплаты одним или несколькими покупателями;- расширять перечень предоставляемых услуг, что приведет к увеличению денежной наличности;- обновлять основные фонды, приобретать новые технологии – как основной стимул для производительности труда;- досрочно погашать кредиты банка и другие обязательства с целью уменьшения расходов по обслуживанию долга.- обеспечить частичную или полную предоплату за произведенную продукцию, пользующуюся высоким спросом на рынке.Список использованной литературыГражданский кодекс Российской Федерации. Ч I и II. – М.: Норма, 2014.О бухгалтерском учете: Федер. Закон Росс. Федерации № 402-ФЗ от 06.12.2011 г. // Электронный ресурс // Справочно-правовая система КонсультантПлюс-2014. Режим доступа: http://www.consultant.ruПриказ Минфина РФ от 13 января 2000 г. N 4н «О формах бухгалтерской отчетности организаций» (с изменениями и дополнениями вступающими в силу с 01.01.2012г.)Электронный ресурс // Справочно-правовая система КонсультантПлюс-2014. Режим доступа: http://www.consultant.ruПриказ Минфина РФ от 29 июля 1998 г. N 34н «Об утверждении Положения по ведению бухгалтерского учета и бухгалтерской отчетности в Российской Федерации» (с изм. и доп.) // Собр.законодательства Рос. Федерации. 2003. №31.Постановление Правительства РФ «О некоторых мерах по реализации законодательства о несостоятельности (банкротстве) предприятий» от 20.05.94 №498 // Экономика и жизнь. 1998. №2.Бухгалтерская отчетность ООО «Петрович» за 2013 год.Устав общества с ограниченной ответственностью «Строительный торговый дом «Петрович» . Утвержден Общим собранием участников Протокол №310 от 07 июня 2010г. – г.Санкт-Петербург, 2010.Андреева, С. Ю., Ялялиева, Т. В. Нормирование оборотных активов как средство управления оборотным капиталом предприятия // Экономический анализ: теория и практика. – 2012. – № 9. – С. 36 – 39.Басовский, Л. Е. Финансовый менеджмент / Л. Е. Басовский. – М.: ИНФРА-М, 2012. – 240с.Бланк, И. А. Финансовый менеджмент / И. А. Бланк. – Киев: Эльга, Ника-Центр, 2013. – 656 с.Бочаров, В. В. Современный финансовый менеджмент / В. В.Бочаров. – СПб.: Питер, 2011. – 464 с.Бригхэм, Ю. Ф. Энциклопедия финансового менеджмента / Пер. с англ. под ред. Б. Е. Пенькова. – М.: РАГС-Экономика, 2011. – 815 с.Волков, О.И. Экономика предприятия (фирмы): Учебник / О.И.Волков. – М.: ИНФРА-М, 2012. – 450с.Горфинкель, В.Я. Экономика предприятия: Учебник для вузов / В.Я.Горфинкель. - М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2013. – 562с.Давыдова, Л. В., Ильминская, С. А. Политика управления оборотным капиталом как часть общей финансовой стратегии предприятия // Финансы и кредит. – 2013. – № 15. – С. 5 – 11.Ефимова, О. В. Оборотные активы предприятий и их анализ / О. В. Ефимова // Бухгалтерский учет. - 2012. - №9. – С.12.Зайцев, Н.Л. Экономика промышленного предприятия / Н.Л.Зайцев. - М.: ИНФРА-М, 2012. – 610с.Ильин, А.И. Экономика предприятия: учебник / А.И.Ильин. – М.: Новое знание, 2012. Карлик, А.Е., Шухгальтер, М.Л. Экономика предприятия: Учебник / А.Е.Карлик, М.Л. Шухгальтер. - М.: ИНФРА-М, 2011. – 462с.Ковалев, В.В. Введение в финансовый менеджмент / В.В. Ковалев. – М.: Финансы и статистика, 2012. – 768 с.Ковалев, В.В. Финансы / В.В.Ковалев. - М.: ТК Велби, 2011. Кураков, Л.П., Кураков, В.Л. Словарь-справочник по экономике. М.: Гелиос АРВ, 2012.Пелих, А.С. Экономика предприятия. Учебник. Ростов н/Д: «Феникс», 2011. – 345с.Раицкий, К.А. Экономика организации (предприятия) / К.А. Раицкий. - М.: Издательско-торговая корпорация «Дашков и К», 2012. – 428с.Романенко, И.В. Экономика предприятия. – М.: Финансы и статистика, 2014. – 420с.ПриложенияПриложение 1Бухгалтерский балансна 31 Декабря 2013 г.КодыФорма по ОКУД0710001Дата ( число, месяц, год)30122013ОрганизацияООО "Торговая Компания" Метиз"по ОКПО67763167Идентификационный номер налогоплательщикаИНН1656056016\165601001Вид экономическойдеятельностиоптовая торговля скобяными изделиямипо ОКВЭД51.54.1Организационно-правовая форма форма собственности6516Общество с ограниченной ответственностью  по ОКОПФ / ОКФСЕдиница измерения:тыс рубпо ОКЕИ384Наименование показателяКод2013г.2012 г.2011 г.АКТИВ    I. ВНЕОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ    Итого по разделу I1100- - - II. ОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ    Запасы12101474590082116 в том числе:     Товары121041474590082116Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям122011711097 в том числе:     НДС по приобретенным материально-производственным запасам1220311711097Дебиторская задолженность12301301921291 в том числе:     Расчеты с поставщиками и подрядчиками1230118716137 Расчеты с покупателями и заказчиками123021100750254 Расчеты по налогам и сборам12303--- Расчеты по социальному страхованию и обеспечению123041410-Финансовые вложения (за исключением денежных эквивалентов)1240- - - Денежные средства и денежные эквиваленты1250531170300Окончание Приложения 1 в том числе:     Расчетные счета12504531170300Прочие оборотные активы1260109398151 в том числе:     НДС по авансам и переплатам12604109398151Итого по разделу II120016804106072955БАЛАНС160016804106072955Форма 0710001 с.2Наименование показателяКод2013г.2012 г.2011 г.ПАССИВ    III. КАПИТАЛ И РЕЗЕРВЫ    Уставный капитал (складочный капитал, уставный фонд, вклады товарищей)1310101010Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)1370117552170Итого по разделу III1300118553180IV. ДОЛГОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА    Заемные средства1410- - - Итого по разделу IV1400- - - V. КРАТКОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА    Заемные средства1510- - - Кредиторская задолженность152015619100762875 в том числе:     Расчеты с поставщиками и подрядчиками152011471173871729 Расчеты с покупателями и заказчиками152026772610988 Расчеты по налогам и сборам15203702238 Расчеты по социальному страхованию и обеспечению15204--24 Расчеты с персоналом по оплате труда15205142-80 Расчеты с подотчетными лицами15206195711 Расчеты с разными дебиторами и кредиторами15208--5Доходы будущих периодов1530- - - Оценочные обязательства1540- - - Прочие обязательства1550- - - Итого по разделу V150015619100762875БАЛАНС170016804106072955Приложение 2Отчет о финансовых результатахза период с 1 Января по 31 Декабря 2013 г.КодыФорма по ОКУД0710002Дата ( число, месяц, год)30122013ОрганизацияООО "Торговая Компания"Метиз"по ОКПО67763167Идентификационный номер налогоплательщикаИНН1656056016\165601001Вид экономическойдеятельностиоптовая торговля скобяными изделиямипо ОКВЭД51.54.1Организационно-правовая форма форма собственности6516Общество с ограниченной ответственностью  по ОКОПФ / ОКФСЕдиница измерения:тыс. руб.по ОКЕИ384Наименование показателяКодЗа 2013 г.За 2012 г.Выручка21104742227238в том числе:    по деятельности с основной системой налогообложения211014742227238Себестоимость продаж2120(38822)(20914)в том числе:    по деятельности с основной системой налогообложения21201(38822)(20914)Валовая прибыль (убыток)210086006324в том числе:    по деятельности с основной системой налогообложения2100186006324Коммерческие расходы2210(7685)(5789)в том числе:    по деятельности с основной системой налогообложения22101(7685)(5789)Управленческие расходы2220- - Прибыль (убыток) от продаж2200915535в том числе:    по деятельности с основной системой налогообложения22001915535Доходы от участия в других организациях2310- - Проценты к получению2320- - Проценты к уплате2330- - Прочие доходы2340- - Прочие расходы2350(21)(19)в том числе:    Расходы на услуги банков23510(21)(19) Прибыль (убыток) до налогообложения2300894516в том числе:    по деятельности с основной системой налогообложения23001894516Текущий налог на прибыль2410- - Изменение отложенных налоговых обязательств2430- - Изменение отложенных налоговых активов2450- - Чистая прибыль (убыток)2400894516