Бизнес-планирование финансового оздоровления предприятия.

Также проводится анализ структуры и динамики расходов, по результатам которого обосновываются возможные направления снижения расходов в период санации и в ходе дальнейшей деятельности. Кроме того, проводится анализ дебиторской задолженности и возможностей по ее взысканию.
На основании информации о текущем состоянии и перспективных направлениях развития разрабатывается план мероприятий по финансовому оздоровлению организации. Для финансового оздоровления предприятия может потребоваться решение следующих задач:
снижение издержек производства,
продажа дочерних компаний и долей в капитале других предприятий, продажа незавершенного строительства,
оптимизация количества персонала,
продажа избыточного оборудования и материалов,
передача в аренду неиспользуемых производственных площадей, оптимизация дебиторской задолженности и конверсия долгов путем преобразования краткосрочных задолженностей в долгосрочные.
Кроме того, для продолжения производства могут быть необходимыми:
проведение капитального ремонта,
замена устаревших основных фондов или модернизация производственных мощностей.
Для каждой из рекомендуемых мер приводится детальное описание возможных способов ее реализации, а также оцениваются сроки выполнения поставленных задач. Кроме того, анализируются возможности по привлечению внешнего финансирования, необходимого для реализации программы финансового оздоровления.
Важной частью бизнес-плана является анализ основных показателей эффективности работы предприятия в период выполнения программы оздоровления и расчет финансовых результатов реализации предлагаемого плана. При разработке плана проводится расчет коэффициентов текущей ликвидности и обеспеченности собственными средствами на момент начала выполнения программы оздоровления и ожидаемых значений после реализации программы. Также для предприятия рассчитывается величина чистого денежного потока для каждого месяца работы и составляется отчет о прибылях и убытках.
В результате подготовки плана финансового оздоровления предприятие получает четкую программу действий по выходу из кризиса, что способствует пониманию целевых ориентиров деятельности и текущих задач каждым из сотрудников компании. Кроме того, наличие детального плана преодоления кризиса и оценка эффективности работы предприятия, которая будет достигнута в случае успешного выполнения всех рекомендаций, могут оказаться полезными для привлечения финансирования, получения льгот, дотаций и отсрочек по погашению кредитов и по платежам в бюджет. [12]
Проекты бизнес-планов финансового оздоровления могут оформляться следующим образом:
Таблица 2
План мероприятий по финансовому оздоровлению предприятия
Наименование мероприятия Сроки (месяц, год)
  Единовременные затраты (приведенные к моменту завершения бизнес-плана) 1 2 3 1. Работы по расширению и совершенствованию действующих рентабельных производств     в том числе:     1.1. Научно-исследовательские, опытно-конструкторские работы     1.2. Реконструкция, новое строительство     1.3. Ремонт и модернизация действующего оборудования     1.4. Заказ и поставка нового оборудования     1.5. Организация сбыта, маркетинг     1.6. Накладные расходы (командировки, представительские и т.д.)     2. Постановка новой продукции на производство     2.1. Научно-исследовательские и опытно-конструкторские работы     2.2. реконструкция, новое строительство     2.3. Ремонт и модернизация действующего оборудования     2.4. Заказ и поставка нового оборудования. Организация снабжения     2.5. Организация сбыта, маркетинг     2.6. Накладные расходы (командировка, представительские и т.д.)     3. Совершенствование общезаводской системы управления     4. Подготовка персонала     5. Решение социальных проблем     6. Создание новых филиалов и отделений в других городах и регионах     7. Другое     8.1. Итого:     единовременные расходы по месяцам     8.2. Итого:     единовременные приведенные расходы     9. Ожидаемые текущие расходы и чистые доходы после выхода на проектируемые объемы деятельности     Таблица 3
План финансирования работ
Каналы финансирования Сроки (месяц, год) Примечания   2-97, 3-973... 8-97   1. Собственные средства     1.1. Чистые доходы от действующего производства, направляемые на финансирование бизнес-плана     1.2. Расширение акционерного капитала     1.3. Целевое финансирование     1.4. Утилизация, продажа, сдача в аренду активов     2. Заемные средства     3. Итого:     ожидаемый приток средств     4. Потребность в средствах
(п. 8.1 плана мероприятий)     5. Излишек (дефицит) средств      
Естественно, что при выборе проектов наряду с оценкой окупаемости в расчет принимается и ряд условий, обеспечивающих надежность реализации бизнес-плана, его социальную правомерность, экологическую чистоту и вероятные приоритеты предприятия, его инвесторов, региональных и федеральных органов власти.
Окончательно принятый бизнес-план финансового оздоровления оформляется в виде единого документа и приложений к нему. Бизнес-план финансового оздоровления для внутреннего пользования должен включать четкое описание ожидаемых проблем, трудностей и способов их разрешения. Бизнес-план для совместного ознакомления может быть и закрытым.
Разделы такого документа можно рекомендовать в таком виде:
1. Общая характеристика предприятия.
1.1. Название предприятия и прочие формальные признаки.
1.2. Основные подразделения предприятия, филиалы, дочерние фирмы.
1.3. Основные экономические показатели за последние 2-3 года (в том числе по самостоятельным филиалам, дочерним фирмам):
·  важнейшая номенклатура продукции (натуральные объемы производства);
·  загрузка мощности предприятия;
·  основные потребители продукции, рынки сбыта и основные каналы продвижения продукции на рынок;
·  основные поставщики предприятия, каналы снабжения;
·  валовая выручка;
·  себестоимость (отдельно цены и себестоимость важнейшей номенклатуры);
·  количество работающих, в том числе управленческий персонал, инженерно-технические работники и рабочие.
1.4. Факторы, приведшие к банкротству предприятия.
2. Анализ финансового состояния (за последние 2-3 года) на основе расчетов:
·  коэффициентов ликвидности;
·  коэффициентов устойчивости;
·  коэффициентов деловой активности;
·  коэффициентов прибыльности;
3. Прогноз банкротства с помощью моделей Альтмана и спектр-балльного метода.
4. План чрезвычайных мероприятий по преодолению неплатежеспособности предприятия.
4.1. Организационные мероприятия:
·  продажа активов, продажа финансов и т.д.;
·  изменение внутренней организационной структуры;
·  смена руководства;
·  изменение системы учета, контроля;
·  изменение номенклатуры продукции;
·  продажа части активов;
·  переподготовка кадров;
·  предварительное решение проблем задолженности.
4.2. Ожидаемые расходы и доходы, связанные с реализацией чрезвычайных мер. Источники покрытия расходов.
5. Стратегия финансового оздоровления (при разделе предприятия бизнес-план финансового оздоровления составляется отдельно для каждого нового предприятия).
5.1. Основное направление деятельности предприятия. Характеристика планируемых продуктов и услуг предприятия.
5.2. Наличие у предприятия всех необходимых формальных прав и привилегий для производства данных продуктов и услуг.
5.3. Описание рынка, на котором будет действовать предприятие (конкуренты, основные требования потребителей, поставщики, товаропроводящая сеть).
5.4. Основные внешние и внутренние факторы успеха и методы их использования (преимущества предприятия в конкурентной борьбе).
5.5. Основные препятствия внешнего порядка и методы их нейтрализации. Основные слабости предприятия и методы их устранения (необходимы исключительно для внутреннего пользования).
6. План мероприятий (работ со сроками и затратами по месяцам, ответственными за исполнение лицами).
7. План финансирования (приток денег по месяцам с указанием источников поступления). Отдельно должны быть указаны резервные источники средств.
8. Расчет ожидаемой эффективности (вариант расчета при возможных нарушениях каких-либо рискованных работ, возможных перепадах цен).
Бизнес-план финансового оздоровления – пока еще новый документ для наших руководителей и специалистов. Его конкретные формы должны быть различными для предприятий различных отраслей и сфер экономики. Известные нашим плановым службам приемы разработки планов технического перевооружения и модернизации, планы постановки продукции на производство и т.д. не являются лишними в разработке новых плановых документов. Но они должны быть дополнены и видоизменены с учетом новых условий хозяйствования: гибкого финансирования, ценообразования, стратегии и тактики сбыта продукции, элементов конкурентной борьбы. [17]
В работе [11] разработана типовая программа финансового оздоровления для предприятий. Программа состоит из следующих разделов:
Информация о предприятии и его характеристика;
Исследование и анализ рынка;
Концепция хозяйственной деятельности
Анализ финансового состояния предприятия и причины необходимости его оздоровления
Мероприятия по финансовому оздоровлению
План производства
Финансовый план и финансовая стратегия [11,c.8]
Утвержденный в установленном порядке план финансового оздоровления компании оформляется в виде единого документа и приложений.
План финансового оздоровления для внутреннего пользования может быть более открытым в описании ожидаемых трудностей и способов их преодоления. План финансового оздоровления для повсеместного ознакомления может быть более закрытым. [19]
Следует отметить, что трудность при составлении бизнес-плана финансового оздоровления может возникнуть на этапе оценки эффективности финансового оздоровления предприятия.
В работе [9] приводится пример составления бизнес-плана санации как системы мероприятий по финансовому оздоровления предприятия. Расчет эффективности предлагается определить путем соотнесения результатов (эффекта) и затрат на ее осуществление.
Результаты санации могут быть оценены путем разработки специального бюджета (бюджета санации). Эти затраты могут рассматриваться как инвестиции санатора в санируемое предприятие с целью получение прибыли в предстоящем периоде. [9,c.85]












Глава 3. Бизнес-планирование при искусственном создании кризисной ситуации на предприятии
3.1. Роль антикризисного консалтинга в бизнес-планировании
В современном мире для предотвращения банкротства предприятий и скорейшего вывода предприятия к финансовому оздоровления, используются такие инструменты, как антикризисный консалтинг.
Антикризисный консалтинг - комплекс мероприятий, направленных на стабилизацию положения компании, решение взаимосвязанных проблем, направленных на эффективность работы бизнеса.
Основная задача «антикризисного консалтинга» направлена на сохранение, восстановление платёжеспособности, проведение процедур финансового оздоровления в досудебном периоде для предприятий различной формы собственности имеющие признаки несостоятельности и банкротства; разработка стратегии развития с целью недопущения повторения кризисных явлений в будущем. [5]
3.3. Кризисные ситуации при структурных изменениях на предприятии в целях вывода его на новый уровень и преодоления застоя
Зачастую на предприятиях руководители начинают перестройку системы функционирования предприятиям. Данное явление называется реструктуризацией или реорганизацией. Поскольку терминологический аппарат в данной области не сформировался с научной точки зрения, то во многих источниках данные явления указываются как синонимы. Тем не менее, понятие реструктуризации (реорганизации) подразумевает изменение структуры предприятия. При этом необходимо отметить, что не всегда целью является выход из кризисной ситуации, напротив, руководители стремятся повысить благосостояние собственников и увеличить капитализацию компании. Однако это не всегда удается выполнить, особенно если работы выполняются только силами работников предприятия, без привлечения квалифицированных специалистов, имеющих опыт такой работы. В такой ситуации может создаться искусственная кризисная ситуация, спровоцированная самим руководством предприятия в силу неправильных управленческих решений и действий.
Основная цель реструктуризации – приведение бизнес - системы в состояние, отвечающее притязаниям собственника. Сложность состоит в том, что собственники часто затрудняются дать четкое определение своих стремлений и в 99% случаев хотят «большую зеленую кнопку – нажал и готово ! ». Поскольку каждый случай уникален, то соответственно и спектр целей и задач, которые призваны решить программы реструктуризации, огромен. Однако есть и неизменные задачи. Например, получение финансово - экономического результата. Также это может быть и банкротство актива для списания задолженностей и налогового бремени (самое простое), и повышение прозрачности компании для увеличения инвестиционной привлекательности (самое изощренное). Такие финансово - экономические задачи собственники и менеджмент формулируют довольно уверенно. Для их достижения консультанты и штатные специалисты практически всегда предлагают четкие решения, как правило, предполагающие только частичную реструктуризацию. К полномасштабной же реструктуризации прибегают в том случае, когда простые операционные решения не устраивают собственника. Все методы реструктуризации условно можно разделить на две группы:
направленные на преобразование инфраструктуры бизнеса (структуры активов, систем владения и управления собственностью);
направленные на изменение системы управления компанией (структуры работ, подразделений, ответственности, полномочий, компетенций и т. д.).
Деление условное, поскольку результаты могут пересекаться, дополнять и даже противоречить друг другу.
У этих методов есть существенные ограничения, которые затрудняют их применение в динамичной экономике России. В связи с этим необходимо с особой осторожностью подходить к данным методам, чтобы не создавать кризисные ситуации на предприятии. [15]
Как свидетельствуют специалисты в области антикризисного менеджмента, причинами кризиса могут стать и общий спад рынка, и неправильно выбранная стратегия развития предприятия, но наиболее важной и часто встречающейся на практике причиной является общий кризис менеджмента предприятия, в том числе: столкновение интересов менеджмента и собственников предприятия; недостаточная квалификация менеджмента. Кроме того, для российских предприятий еще одна характерная причина кризиса - несоответствие имеющихся средств производства (производственные фонды, технологии, персонал) задачам, которые ставит предприятие.[16]
















Заключение
В результате выполненной работы можно сделать следующие выводы:
Бизнес-планирование – неотъемлемая часть планирования для любого предприятия. При этом неважно, находится предприятие на стадии банкротства или же появляются только первые признаки приближающегося кризиса. Данный процесс позволяет составить оптимальную программу развития предприятия, исходя из ситуации и цели.
Понятие финансового оздоровления компании закреплено в законе о банкротстве, однако с управленческой точки зрения может иметь более широкое значение
Причины возникновения кризисных ситуаций на предприятия многообразны, большинство исследователей в области кризисного управления отмечают внешние и внутренние
Бизнес-план в антикризисном управлении – это инструмент, построенный на результатах диагностирования финансовой устойчивости и деловой активности предприятия, выборе приоритетных направлений его деятельности в определенных границах времени.
Выбор мероприятий, требующих отражения в бизнес-плане финансового оздоровления зависит от того, на какой стадии кризисной ситуации (или банкротства) находится предприятие
В практике хозяйственной деятельности возможно возникновение искусственно созданных кризисных ситуаций, что может являться следствием начала процесса реструктуризации, который переходит в неуправляемый процесс. В таком случае также необходимо обращаться к такому инструменту как бизнес-планирование и выбирать те методы, которые будут способствовать финансовому оздоровлению предприятия.

Список литературы
ГК РФ, Федеральный закон №51-ФЗ, ред от 07.02.2011 N 4-ФЗ
Федеральный закон от26.10.2002 №127-ФЗ (ред от 07.02.2011) «О несостоятельности (банкротстве)»
Антикризисное управление. Теория и практика: уч. Пособие для студентов вузов, обучающихся по специальностям экономики и управления/ [В. Я. Захаров и др.]; под. Ред.В . Я. Захарова. – 3-е изд., перераб. И доп. – М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2010.
Антикризисное управления: Учебник. – 2-е изд., доп. и перераб./ Под ред. проф. Э. М. Короткова. – М.: ИНФРА-М, 2010-620с.
Антикризисный консалтинг//Агентство содействия инвестициям Пермского края http://www.investperm.ru/main/page.php?menuid=191
Бизнес план финансового оздоровления предприятия//
http://www.bi-plan.ru/catalog/poleznoe/biznes_plan_finansovogo_ozdorovlenija_predprijatija/
Бизнес-планирование: учебник/ Под ред. В. М. Попова, С. И. Ляпунова и С. Г. Млодика. – 2-е изд, перераб. и доп. – М. :Финансы и статистика, 2009.
Богатырева, О. В. Стратегии и инструменты финансового оздоровления кризисных предприятий: диссертация ... кандидата экономических наук : 08.00.10 / Богатырева Ольга Владимировна; [Место защиты: Юж. федер. ун-т]. - Краснодар, 2008. - 179 с. : ил.
Большаков А. С. Антикризисное управление на предприятии: финасовый и системный аспекты. – СПб.: Изд-во СПбГУП, 2010
Гайтукиева, Л. Р. Бизнес-планирование в антикризисном управлении предприятием : автореферат дис. ... кандидата экономических наук : 08.00.05 / Гос. ун-т упр. - Москва, 2004. - 20 с.
Гизатуллин М. И. Методы финансового оздоровления предприятий : диссертация ... кандидата экономических наук : 08.00.10. - Москва, 2003. - 178 с. : ил.
Как составить бизнес-план финансового оздоровления//Pro consulting
http://pro-consulting.com.ua/conferense/sostavit_bp/2007/01/04/kak_sostavit_biznes__7366.html
Лосев В. Как составить бизнес-план. Практическое руководство с примерами готовых бизнес-планов для разных отраслей.: - М. :ООО «И. Д. Вильямс», 2008-208с.
Пилипчук В. В. Анникризисное управление// http://window.edu.ru/window/library/pdf2txt?p_id=18299
Попова М. Реструктуризация компании: подходы и опасности // Генеральный директор, 2008 http://www.ippnou.ru/article.php?idarticle=005300
Попова М. Как вывести предприятие из финансового кризиса// Финансовый директор, 2005 http://www.ippnou.ru/article.php?idarticle=001179
Салов А.Н., Маслов В.Г., редактор: Ильин А.А. Методика финансового анализа и разработка плана финансового оздоровления предприятия //
http://abc.vvsu.ru/Books/Metod_fi/page0010.asp
Стрекалова Н. Д. Бизнес-планирование: Учебное пособие. – СПб.: Питер, 2010 – 352с.
Халтаева С. Р. Бизнес-планирование. – уч. Пособие.- Улан Удэ, 2005 – 170 с.














2



Анализ текущей ситуации

Разработка плана мероприятий по финансовому оздоровлению

Анализ основных показателей эффективности работы предприятия в период выполнения программы оздоровления и расчет финансовых результатов реализации предлагаемого плана