Разработка технико-экономических показателей работы передела плавки медного концентрата

При отсутствии нормативов общехозяйственные расходы планируют в размере до 25 % от себестоимости передела (цеховой себестоимости без сырья), коммерческие расходы –до 5 % от производственной себестоимости.5. Расчет финансовых результатов проектаК финансовым результатам относят товарную продукцию, прибыль от реализации товарной продукции, чистую прибыль.Товарная продукция (ТП) рассчитана в разделе 4 «Производственная программа проектируемого производства».Расчет прибыли от реализации товарной продукции производят так:Прп = ТП – З или Прп= (Ц – С) · В,(20)где З – затраты на производство всего объема выпуска.Прп =254 667,84 – 15 530,59 = 239 137,25 руб.Затем определяют прибыль до налогообложения:Пдн= Прп–– Ним (21)где Ним – налог на имущество, который определяют по формуле:Ним = (Сос+ Собс) · kим,(22)где Сос– стоимость основных средств; Собс– стоимость оборотных средств в запасах (принимают равными 20% от стоимости основных средств); kим·- ставка налога на имущество (принимают в соответствии с налоговым законодательством).Пдн=239 137,25 – 26 733,09 = 212 404,17 руб.Ним = (2 227 757,11 + 445 551,42) * 1,5% = 26 733,09 руб.После этого определяют чистую прибыль:Пч= (Прп–– Ним)·*kн(23)где kн – ставка налога на прибыль (принимают в соответствии с налоговым законодательством).Пч=212 404,17 * 20% = 169 923,33руб.6. Оценка эффективности капвложений в создание предприятияНа основе выше приведенных расчетов определяют статические и динамические показатели эффективности капвложений.Показатели статического метода используются для оценки эффективности инвестиций в случаях, когда не требуется учитывать фактор времени. К ним относят срок окупаемости дополнительных капитальных вложений (Ток) или рентабельность дополнительных капитальных вложений, которые рассчитывают по формулам:,(24),(25)где ∆К – капитальные вложения в создание предприятия; ∆П - прибыль проектируемого предприятия.;Ток = 1 328 540,29 / 169 923,33 = 7,82 лет.Еср = 169 923,33 / 1 328 540,29 * 100 = 12,79%.Рассчитыем динамические показатели эффективности капвложений.Показатели динамического метода основаны на использовании дисконтированных показателей, т.е. на учете «фактора времени». К ним относят - чистый дисконтированный доход, индекс рентабельности инвестиций, внутреннюю норму доходности, дисконтированный срок окупаемости инвестиций.Чистый дисконтированный доход (netpresentvalue) – ЧДД , представляет собой разницу между современной (чистой) стоимостью денежного потока предприятия и современной стоимостью капитальных вложений:ЧДД = Дt - Кt,(26)где Дti –стоимость денежного потока за весь период, приведенная к одному моменту времени. Представляет собой суммарное сальдо денежных поступлений и расходов от операционной, финансовой и инвестиционной деятельности; Кt – стоимость капитальных вложений, приведенных к одному моменту времени.Учет фактора времени основан на дисконтировании будущих поступлений или наращении прошлых затрат по формуле сложных процентов. При этом допускают упрощение, что прибыль получают в конце периода, а капитальные вложения производят в начале. Например, приведение денежного потока и капитальных вложений к началу строительства выглядит следующим образом:,(27)(28)где Д1, 2,..Тэ– денежный поток i-го года получения прибыли; К1, 2,...Тс – стоимость капитальных вложений n-ого года строительства; Тэ - период получения прибыли; Tс - период строительства (освоения капитальных вложений); r - норма дисконта, за которую принимают эффективность альтернативного варианта.Предлагаемое мероприятие считается эффективным, если ЧДД0. При наличии альтернативных вариантов, выбирают тот, у которого максимальный ЧДД. Данный показатель является основным при оценке эффективности альтернативных вариантов.Индекс рентабельности инвестиций (profitabilityindex) – PI, представляет собой отношение чистой стоимости денежного потока к современной стоимости капитальных вложений:ДtPI= .(29)КtЕсли PI1, то мероприятие эффективно. При наличии альтернативных вариантов выбирают тот, у которого максимальный PI при прочих равных условиях. Если PI=1, то мероприятие неубыточно, но и неприбыльно. Если PI1, то мероприятие не окупит капитальные вложения за срок эксплуатации и его внедрение экономически нецелесообразно.Внутренняя норма доходности - ВНД, равна норме дисконта, при которой чистый дисконтированный доход равен нулю. Внутренняя норма доходности определяется методом подбора с точностью до одного процента. Мероприятие считается эффективным, если внутренняя норма доходности выше требуемой доходности на вкладываемый капитал. При наличии альтернативных вариантов выбирают тот, у которого максимальная внутренняя норма доходности.Срок окупаемости инвестиций (дисконтированный) - Ток, характеризует период времени, в течение которого чистый дисконтированный доход становится положительным. Определяется прямым подсчетом числа лет, в течение которых капитальные вложения будут погашены за счет чистого денежного потока. Если денежный поток равномерен по годам, то срок окупаемости может быть определен делением стоимости капитальных вложений на среднегодовую стоимость чистого денежного потока. Уточняют срок окупаемости по формуле:ЧДДn-1Токд = (n-1) + (30) Дnгде ЧДД – чистый дисконтированный доход; n– год, в который ЧДД становится положительным, Д - чистый денежный поток. Расчета динамических показателей представлен в таблице 18, результаты расчетов эффективности капвложений представлены в таблице 19.Таблица 18Пример расчета динамических показателей эффективностиГоды эксплуатации инвестицийКапиталовложения, тыс.руб.(Кп)Стоимость денежного потока, тыс.руб.Коэффициент дисконтирования (kд=18%)Современная стоимость денежного потока, тыс.руб.(ДПi)Чистый приведенный доход, тыс.руб(ЧДД)1-1 328,54169,920,84745144,00-1 184,542169,920,71818122,04-1 062,503169,920,60863103,42-959,084169,920,5157887,64-871,445169,920,4371074,27-797,176169,920,3704362,94-734,227169,920,3139253,34-680,888169,920,2660345,20-635,679169,920,2254538,31-597,3710169,920,1910632,47-564,90Итого---763,64-564,90ВНД, %4,75Таблица 19Показатели эффективности проектаПоказателиЗначение1. Чистая прибыль, тыс. руб./год169,922. Амортизация, тыс. руб./год151,883. Денежный поток, тыс. руб./период169,924. Капвложения, тыс. руб.1 328,545. Динамические показатели эффективности капвложений:5.1. Чистый дисконтированный доход, тыс. руб.- 564,905.2. Срок окупаемости проекта, лет26,405.3. Внутренняя норма доходности, %4,755.4. Индекс доходности0,576. Статические показатели6.1. Срок окупаемости дополнительных капвложений, лет7,826.2. Рентабельность дополнительных капвложений, %12,79%7. Анализ важнейших технико-экономических показателей проектаК ним относят технические и экономические показатели эффективности использования отдельных ресурсов (извлечение, выход годного, марочность, фондоотдача, фондовооруженность, производительность труда и т. п.) и показатели эффективности работы предприятия в целом (показатели рентабельности).Фондоотдачу (fо), фондовооруженность (fв), годовую производительность труда (Пт) рассчитывают по формулам или ; ;или Обобщающие показатели эффективности работы предприятия определяют по формулам– рентабельность продукции:;– рентабельность производства: ,где СТМЦ– стоимость оборотных средств в товароматериальных ценностях, планируют в размере 20 % от основных средств.Для новых производств рассчитывают статические и динамические показатели эффективности инвестиций: рентабельность и срок окупаемости дополнительных капвложений, чистый дисконтированный доход, индекс рентабельности, внутреннюю норму доходности, дисконтированный срок окупаемости.Срок окупаемости нового цеха:где К – капитальные вложения в новое производство (стоимость основных средств); Пч – чистая прибыль предприятия.Результаты расчетов представим в виде табл. 20. Таблица 265Основные технико-экономические показатели проектаПоказателиПроект1. Выпуск (название продукта), т/год29 000,00 в т. ч. по маркам:18 850,00марка 114 844,38и т. д.88,152. Объем переработки концентрата, т/год23 780,003. Содержание (название металла) в концентрате, %14 981,404. Извлечение (название металла) из сырья, %63,005. Товарная продукция, тыс. руб./год254 667,846. Численность пром.персонала, чел.458 в т.ч. рабочих4487. Среднемесячная зарплата работающего, руб./чел.48 855,71 в т. ч. рабочего63,378. Годовая производительность труда работающего, т/чел. в т. ч. рабочего1 328,549. Капвложения (стоимость основных средств), тыс. руб.191,6910. Фондоотдача, руб./руб.2,9011. Фондовооруженность, тыс. руб./чел.66,2312. Себестоимость 1 т медного штейна, руб.15,5313. Себестоимость годового выпуска, тыс. руб.239,1414. Прибыль от реализации продукции, тыс. руб./год169,9215. Чистая прибыль, тыс. руб./год18,00%17. Рентабельность производства, %29 000,0018. Статический срок окупаемости дополнительных капвложений, лет18 850,0019. Динамические показатели эффективности капвложений:14 844,38чистый дисконтированный доход, тыс. руб.88,15срок окупаемости проекта, лет23 780,00внутренняя норма доходности, %14 981,40индекс доходности63,00На основании анализа представленной информации можно сделать вывод, о нецелесообразности внедрения предлагаемого проектного решения. Так как показатели эффективности вложений ниже своих нормативных и рекомендуемых значений.ЗаключениеЦелью курсового проекта достигнута. Решены поставленные во введении задачи: рассчитана производственная программа проектируемого производствапереработки шихты с получением медного штейна, стоимость капитальных вложений в основные средства предприятия, численность персонала и фонд заработной платы, затраты на производство медного штейна, результаты проекта. А так же проведена оценка эффективности капвложений в создание предприятия и проанализированы важнейшие технико-экономических показатели проекта.На основании анализа полученной информации можно сделать вывод, о нецелесообразности внедрения предлагаемого проектного решения. Так как показатели эффективности вложений ниже своих нормативных и рекомендуемых значений.