Анализ деловой и рыночной активности предприятия

На основании выше проведенного анализа рассчитаем показатели, характеризующие основные этапы обращения денежных средств в процессе деятельности предприятия (таблица 2.9).Таблица 2.9 – Расчет длительности операционного и финансового цикловПоказатель20152016Абсолютное изменениеПродолжительность одного оборота, днизапасов (с ГП и товаров отгруженных)9,711,72дебиторской задолженности57,161,74,6кредиторской задолженности 16,524,98,4Операционный цикл, дни66,873,46,6Финансовый цикл, дни50,348,5-1,8Исходя из данных таблицы, можно сделать вывод, что наблюдается увеличение операционного цикла в динамике на 2 дня и 6,6 дня соответственно, что является отрицательным моментом.В то же время снижение продолжительности финансового цикла на 1,8 дня является положительным моментом, так как свидетельствует об улучшение финансового состояния предприятия, повышение эффективности управления кредиторской, дебиторской задолженностью и оборотными активами. Увеличение платежеспособности и ликвидности.Результаты анализа показателей рентабельности предприятия представлены в таблице 2.10.Таблица 2.10 Анализ показателей рентабельности"ЛУКОЙЛ-Коми"Показатель20152016Абсолютное изменениеТемп прироста, %Рентабельность собственного капитала32,223,1-9,1-28,4Рентабельность имущества18,114-4,1-22,7Рентабельность текущих (оборотных) активов68,654,8-13,8-20,1Рентабельность внеоборотных активов24,618,8-5,8-23,5Рентабельность продаж17,716,5-1,2-6,6Рентабельность полных затрат43,337,6-5,7-13,1Из данных таблицы видно, что эффективность деятельности предприятия в 2016 году в целом ухудшилась, так как наблюдается снижение по всем показателям рентабельности. Рентабельность собственного капитала уменьшилась в 2016 году по сравнению с 2015 на 28,4%, т.е. было недополучено 28,4 копейки с каждого рубля собственного капитала.Рентабельность имущества уменьшился в 2016 году по сравнению с 2015 на 22,7%, т.е. было недополучено 22,7 копейки с каждого рубля активов предприятия.Рентабельность продаж уменьшилась в 2016 году по сравнению с 2015 на 6,6%, т.е. было недополучено 6,6 копейки с каждого рубля выручки.Рентабельность полных затрат уменьшилась в 2016 году по сравнению с 2015 на 13,1%, т.е. было недополучено 13,1 копейки с каждого рубля себестоимости, управленческих и коммерческих расходов.Коэффициент эксплуатационных затрат характеризует величину затрат на 1 руб. реализованной продукции и рассчитывается по следующей формуле:(2.3)где -полная себестоимость, В - выручка от продаж.Рассчитаем данный показатель за 2015 и 2016 гг.За анализируемый период коэффициент эксплуатационных затрат увеличился и в 2016 году составил 44 руб., то есть 44 рубля переменных затрат приходится на 1 рубль выручки.Завершающий этап анализа - расчет денежно-потоковых коэффициентов, которые наиболее полно отражают уровень деловой активности.Результат анализа денежно-потоковых коэффициентов предприятия представлен в таблице 2.11.Таблица 2.11 Анализ денежно-потоковых коэффициентов«ЛУКОЙЛ-Коми»Показатель20152016Абсолютное изменениеТемп прироста, %Коэффициент операционной деловой активности1,21,200,1Коэффициент финансовой деловой активности0,50,70,240Коэффициент инвестиционной деловой активности0,40,50,111,3За 2015-2016 гг. коэффициент операционной деловой активности не изменился и составил 1,2. В тоже время коэффициент финансовой деловой активности и коэффициент инвестиционной деловой активности выросли на 0,2 и 0,1 соответственно.ЗАКЛЮЧЕНИЕСнижение коэффициента оборачиваемости активов уменьшился на 0,1 оборота или на 11,1%. Это говорит о неэффективном использовании активов предприятия.При этом снижение коэффициента оборачиваемости оборотных активов уменьшился на 0,4 оборота или на 8,2%, говорят о неэффективном использовании оборотных активов предприятия.В 2016 году коэффициент оборачиваемостиматериальных оборотных средств уменьшился на 6,5 оборота, это свидетельствует о накопление избыточных запасов, неэффективном складском управление, накоплении непригодных к использованию материалов.Коэффициент оборачиваемости готовой продукции в 2016 году по отношению к 2015 году уменьшился на 30,4 оборота, что опять же свидетельствует о том, что происходит залеживание готовой продукции на складах.Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности уменьшился на 0,5 оборота. Это свидетельствует о том, что организация стала медленнее получать оплату за проданные товары (работы, услуги) от своих покупателей (а также других контрагентов). В 2015 году коэффициент оборачиваемости составил 22,1 оборотов, а в 2016 году - 14,6 оборотов, то есть уменьшился на 7,5 оборота или на 33,9%. Это свидетельствует об ухудшении платежной дисциплины в отношениях с кредиторами, то есть организацией медленнее погашает свою задолженность.Коэффициент оборачиваемости собственного капитала уменьшился на 0,4 оборота. Это свидетельствует о том, что в организации бездействует часть собственных средств.Следует отметить, что оборачиваемость кредиторской задолженности целесообразно сопоставлять с оборачиваемостью дебиторской задолженности.В 2015 и 2016 гг. коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности значительно больше коэффициента оборачиваемости дебиторской задолженности, то есть дебиторская задолженность возвращается быстрее, чем кредиторская. Это является неблагоприятной для предприятия ситуацией, т. к. означает, что предприятие не имеет возможность оплачивать счета поставщиков из оплат покупателей. Поэтому для погашения задолженности может потребоваться привлечение дополнительных источников финансирования, что, в свою очередь, создаст угрозу финансовой устойчивости предприятия.СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННЫХ ИСТОЧНИКОВАристархова М. К., Наконечная Т. В. Сущность управления деловой активностью предприятия // Российское предпринимательство. - 2013. - № 24 (246). - С. 62-68.Аскеров, П. Ф. Анализ и диагностика финансово-хозяйственной деятельности организации [Текст]:учеб. пособие / П. Ф. Аскеров, И. А. Цветков [и др.]; под общ. ред. П. Ф. Аскерова - М.:ИНФРА-М, 2015. - 176 с.Афанасьева М. В. Разработка финансово-аналитической модели мониторинга оценки деловой активности промышленных предприятий // Экономика, финансы и управление производством. - 2012. - № 4 - С. 42-47.Баскакова, О. В. Экономика предприятия (организации) [Текст]:учеб. / О. В. Баскакова, Л. Ф. Сейко. - М.:Дашков и К, 2013. - 372 с.Бережная, Е. В. Диагностика финансово-экономического состояния организации [Текст]: учеб. пособие / Е. В. Бережная, О. В. Бережная [и др.] - М.:ИНФРА-М, 2014. - 304 с.Бессонова Е. А. Оценка и анализ основных показателей деловой активности в системе управления эффективностью деятельности промышленного предприятий // Вестник УГУЭС. Наука, образование, экономика. Серия: Экономика. - 2013. - № 4 - С. 98-105.Бланк, И. А. Финансовый менеджмент [Текст]:учебный курс / И. А. Бланк. - 5-е изд., перераб. и доп. - К.:Ника Центр, 2012. - 656 с.Бороненкова, С. А. Комплексный финансовый анализ в управлении предприятием [Текст]:учеб. пособие / С. А. Бороненкова, М. В. Мельник. - М.:ФОРУМ: ИНФРА-М, 2016. - 336 с.Броило, Е. В. Анализ финансовой отчетности [Текст]:учеб. пособие в двух частях: ч. 1 / Е. В. Броило - Сыктывкар: СЛИ, 2012. - 204 с.Власенкова Т.А., Котова О.А. Пути повышения деловой активности на предприятиях розничной торговли в пищевой отрасли. В книге: Общеуниверситетская студенческая конференция студентов и молодых ученых "День науки" Сборник материалов конференции: в 6 частях. 2017. С. 116-119. Гавриш, В. В. Экономика дорожного строительства [Текст]:учеб. пособие: ч. 1 / В. В. Гавриш. - Красноярск: Сиб. федер. ун-т, 2013. - 478 с.Гребенюк Л. Н. Системный подход к анализу и оценке деловой активности компании [Электронный ресурс]: методика и практика // Современные проблемы науки и образования. - 2015. - № 1-2. - URL: https://science-education.ru/ (дата обращения: 03.09.2017).Губин, В. Е. Анализ финансово-хозяйственной деятельности [Текст]:учебник / В. Е. Губин, О. В. Губина. - 2-e изд., перераб. и доп. - М.:ИД ФОРУМ: ИНФРА-М, 2014. - 336 с.Егиян К. А. Погорельская Т.А., Качественные критерии оценки показателей деловой активности // КАНТ - 2012. -№14. - С. 84-87.Еленевская, Е. А. Учет, анализ, аудит [Текст]:учеб. пособие / Е. А. Еленевская, Л .И. Ким [и др.]; под общ. ред. Т.Ю. Серебряковой - М.:ИНФРА-М, 2014. - 345 с.ЗбышкоБ.Г., ЛучицкаяЛ.Б. Некоторые факторы повышения инновационной активности предприятий в условиях экономических санкций и пути их задействования // В сборнике: Государство - политика - право - управление сборник научно-исследовательских работ профессорско-преподавательского состава, аспирантов, слушателей магистерских программ и студентов Института социально-гуманитарного образования МПГУ. Москва, 2017. С. 17-31.Зотова, Н. Н. Бухгалтерский учет и анализ [Текст]:учеб. пособие. Курган: Изд-во Курганского гос. унта, 2014. - 225 с.Канке, А. А. Анализ финансово-хозяйственной деятельности предприятия [Текст]:учеб. пособие / Канке, А. А. Кошевая И. П., - 2-е изд., испр. и доп. - М.:ФОРУМ: ИНФРА-М, 2017. - 288 с.КараеваФ.Е. Оценка деловой активности предприятия на основе показателей оборачиваемости активов // Научные Известия. 2017. № 7. С. 22-26.Кобелева И.В., Грищенко П.В. Анализ деловой активности и эффективности деятельности предприятия // В сборнике: EuropeanScientificConference сборник статей V Международной научно-практической конференции: в 3 ч. 2017. С. 186-190.Крылова С.А. Значение деловой активности на российских предприятиях // В сборнике: Наука: прошлое, настоящее, будущее сборник статей Международной научно-практической конференции: в 3 частях. 2017. С. 82-84.Купреева В.Ю., ШевляковаН.Ю. Оценка и повышение деловой активности в антикризисном управлении предприятием // В сборнике: Молодежь и XXI век - 2017 материалы VII Международной молодежной научной конференции: в 4 томах. 2017. С. 164-169. Мазурина, Т. Ю. Финансы организаций (предприятий) [Текст]: учеб. / Т. Ю. Мазурина, Л. Г. Скамай, В. С. Гроссу. - М.:ИНФРА-М, 2015. - 528 с.Минеева Л.Н. Развитие финансовой и инвестиционной активности на предприятии // В сборнике: Инновационные достижения науки и техники АПК Сборник научных трудов Международной научно-практической конференции. 2017. С. 523-526. Островенко К.Т., Гребнев Г.Д. Методологические аспекты анализа показателей деловой активности в современной экономике // Вестник ОГУ №13(149) - 2012. - С. 267-273.Пласкова, Н. С. Анализ финансовой отчетности, составленной по МСФО [Текст]:учеб. - 2-е изд., перераб. и доп. / Н. С. Пласкова. - М.:Вузовский учебник; ИНФРА-М, 2017. - 269 c.Пряничников С.Б. Инновационная активность предприятий как доминантный фактор обеспечения устойчивого стратегического развития предприятия // В сборнике: Проблемы управления в сложных экономических и социальных системах Сборник научных статей. Под общей редакцией В.А. Бородина. Москва, 2017. С. 114-131.Пряничников С.Б. Характеристика доминирующих факторов, формирующих уровень устойчивого развития промышленных предприятий в условиях инновационной активности // Экономика и предпринимательство. 2017. № 7 (84). С. 1114-1117.Ромащенко Е. С. Теоретические аспекты и пути повышения деловой активности // KANT. - 2012. - №3(6). - С. 30-32.Сироткин, С. А. Финансовый менеджмент [Текст]:учеб. / С. А. Сироткин, Н. Р. Кельчевская. - М.:ИНФРА-М, 2016. - 293 с.Скурыдина Р. Ф. Упрощенная система показателей деловой активности // Молодой ученый. - 2016. - №29. - С. 509-511.Соколов, Я. В. Бухгалтерская (финансовая) отчетность: учеб. пособие. - 2-е изд. перераб. и доп. / под ред. проф. Я. В. Соколова.-М.:Магистр: ИНФРА-М, 2015. - 512 с.Фатхуллина А. А. Деловая активность как многоуровневая категория // Актуальные проблемы экономики и права. - 2014. - №1(29). - С. 166-172.Фридман, А. М. Финансы организации (предприятия) [Текст]:учеб. / А. М. Фридман. - 2-е изд. -М.:Издательско-торговая корпорация «Дашков и К°», 2013. - 488 с.Цыбина Е.Н. Уровень инновационной активности на отечественных предприятиях // В сборнике: Проблемы внедрения результатов инновационных разработок сборник статей международной научно-практической конференции: в 3 частях. 2017. С. 178-181.Чижевская, Е. Л. Анализ и диагностика финансово-хозяйственной деятельности предприятия торговли [Текст]:учебно-практическое пособие / Е. Л. Чижевская, О. Б Федорова, Л. В. Драгунова. - Тюмень: ТюмГНГУ, 2013. - 168 с.ШендриковаО.О., Сапрыкина И.Н. Методика анализа уровня активности инновационной деятельности на промышленном предприятии // Экономинфо. 2017. № 1-2. С. 60-63.