Бюджетирование как инструмент операционного финансового менеджмента.

Он называется бюджет прибылей и убытков, по форме и структуре, соответствующей обычному бухгалтерскому отчету о прибылях и убытках.Все указанные сформированные на предприятии бюджеты отражают операционную и производственную деятельность предприятия. Но принципиально важно понимать суть этих процессов в стоимостном выражении. Кроме того, для планирования движения денежных средств необходимо также финансовое планирование на предприятии. Каждый из указанных выше бюджетов так или иначе превращается в движении денег.Объединив финансовые показатели всех указанных выше предметов мы получаем общий бюджет движения денежных средств. Это важнейший финансовый бюджет любого предприятия, исходя из него можем определить, каким ликвидность, когда у неё возникнут сложности зарплата текущих обязательств. Исходя из этого искать источники необходимых финансовых ресурсов каждый будущий момент времениБюджет движения денежных средств является важнейшим документом по управлению текущим денежным оборотом предприятия. Он разрабатывается на предстоящий год с разбивкой по кварталам и месяцам. С помощью этого документа обеспечивается оперативное финансирование всех хозяйственных операций предприятия. На основе бюджета движения денежных средств предприятие прогнозирует выполнение своих расчетных обязательств перед государством, кредиторами и партнерами, фиксирует происходящие изменения в платежеспособности. Данный документ позволяет планировать поступление собственных средств, а также оценивать потребность в привлечении заемного капитала.Изменение денежных средств за период определяется денежными потоками, представляющими собой, с одной стороны, поступления от покупателей и заказчиков, прочие поступления и, с другой стороны, платежи поставщикам, работникам, бюджету, органам социального страхования и обеспечения. В целом между поступлениями денежных средств, объемом реализации и изменением остатков дебиторской задолженности существуют следующие зависимости:Приток денежных средств = Выручка от продаж + Дебиторская задолженность на начало периода — Остатки дебиторской задолженности на конец планового периода(2) Общая сумма денежных поступлений определяется с помощью оценки дебиторской задолженностинаконец планируемого периода.В принципе, если деятельность предприятия достаточно стабильное постоянно, то для будущего планировать можно использовать предыдущие данные от средних размера дебиторской задолженности, перенося их на планируемый период.Одну из основных статей, по которым происходит отток денежных средств с предприятия, являются расчеты с поставщиками за приобретенное сырье и материалы:Отток денежных средств = Начальное сальдо + Увеличение кредиторской задолженности — Конечное сальдо(3)Увеличение кредиторской задолженности определяется объемом поступлений материальных ценностей, следовательно:Увеличение кредиторской задолженности = Фактическая себестоимость материалов + НДС по приобретенным ценностям(4) Для определения необходимого объема закупок можно воспользоваться следующей зависимостью:Поступление материальных ценностей = Потребление + Запасы на конец периода — Начальные запасы(5)Рекомендуется ли того, чтобы точнее прогнозировать будущее детей, формировать бюджет финансовых потоков предприятия, не только на текущий и плановый период, но и период, следующий после планового. Это позволяет оценить перспективы поступления денежных средств на более длительные периоды. Естественно прогнозирование на такой длительный период связано с возможными неточностями, но тем не менее такой план приносит большую пользу при разработке общего плана предприятия.Сайты для финансовых потоков является основанием, базируется на котором можно построить бюджет денежных средств. Поступление денежных средств можно разбивать по различным источникам их формирования. Источники могут быть различные структурные подразделения предприятия, различные виды деятельности предприятия, различные виды производимой продукции. Кроме того, ещё денежных потоков может вестись в различных денежных единицах, включая валюты иностранных государств.Сформированный бюджет прибыли убытка является одним из основных документов, позволяющим оценивать рентабельность предприятия, контролировать основные показатели финансово-экономической деятельности. Основной целью функционирования предприятия является получение прибыли , А уже прибыль так или иначе влияет на положительные данные в отчетах о движении денежных средств, которые в принципе по структуре соответствует классическому бухгалтерскому отчету о прибылях и убытках.Такое планирование можно вести не только раз в году или в портал , гораздо более эффективным является составление краткосрочных планов на месяц или даже на неделю . При этом каждый следующий план будет базироваться на основе предыдущего, уточнять его и дополнять. В итоге мы выйдем на то что планирование на предприятии будет непрерывным, процесс контроля полученных финансы, развиваясь на короткие временные отрезки, становится очень точным и детальным. Такой план позволяет понять и оценить важнейшие колебание в деятельности предприятия ну, такие как возможная сезонность продаж, особенности различных регионов, изменение в номенклатуре производимой продаваемой продукции, зависимость продаж от дня недели, например, или праздничных дней.Всё это дает возможность получить множество дополнительной информации о деятельности предприятия, которое может быть использовано в целях максимизирования прибыли, как важнейшего показателя деятельности предприятия.Бюджетный баланс создаются на основании данных бухгалтерской финансовой счёта на конкретную дату, и отражает состояние предприятия к этому моменту. Он постоянно показывает нам, какими свойствами обладает восприятие, как они сгруппированы по составу и размещению, откуда эти средства сформированной, их источников мы получили. Как соотносятся между собой собственный и заемный капитал, каковафинансовая устойчивость и платежеспособность предприятия. Структурно этот баланс полностью аналогичен обычному балансу предприятия, отличается только тем составляется регулярно, является важнейшим инструментом текущего контроля и планирования.Таким образом, в финансовой системе предприятия финансовые планы выступают в качестве путеводителя, который позволяет ориентироваться в его финансовых возможностях и выбрать наиболее эффективные с точки зрения конечных результатов действия. Построение прогнозной отчетности в рамках бюджетного планирования текущей деятельности или на более длительную перспективу является неотъемлемой функцией финансовой службы любого предприятия. Эта отчетность может использоваться для различных целей: как ориентир для контроля текущей деятельности, при прогнозировании степени удовлетворительности структуры баланса и т. п. При этом успешное выполнение оптимальных финансовых планов обеспечивает устойчивое финансовое положение предприятия, которое является залогом его эффективного функционирования.ЗаключениеПроцесс формирования и составления бюджета называется бюджетированием. В него включают составление необходимо цемента, проведение финансово-экономических расчетов, их корректировку, на основании этих показателей.Планирование на будущее совокупность всех расходов и доходов и представляет собой бюджет, от которого зависит функционирование всего хозяйствующего субъекта. Если это предприятие, то отдельного предприятия, а на государственном уровне федеральный бюджет описывает в финансовых показателях и Весь план существования государства на ближайшие годы или несколько лет.Бюджеты — это планы деятельности предприятия и различных его структурных единиц, выраженные в финансовых показателях. Основное назначение бюджетов — это поддержка решения трех управленческих задач:прогноз финансового состояния;сравнительный анализ запланированных и фактически полученных результатов;оценка и анализ выявленных отклонений.Механизм бюджетного управления соответствует классическому управленческому циклу, состоящему из последовательных этапов:· постановка целей;· планирование;· исполнение;· контроль;· анализ отклонений;· формирование управленческого воздействия корректировка.Вначале бюджеты помогают менеджерам конкретизировать поставленные задачи, потом позволяют проанализировать состояние дел в компании: выяснить, как прошел текущий период — принес прибыли или убытки; есть ли деньги на счету; что можно ожидать в ближайшем будущем; целесообразно ли внедрять новые технологии — будут они окупаться или нет; и ответить на многие другие вопросы.Основные функции бюджетирования:— прогнозирование финансовых результатов хозяйственной деятельности, финансовой состоятельности отдельных видов деятельности и продуктов, установление целевых показателей эффективности деятельности и лимитов затрат ресурсов;— определение наиболее предпочтительных для дальнейшего развития организации бизнес-проектов, экономическое обоснование бизнес-проектов, а также решений об уровнях их финансирования из внутренних и внешних источников;— анализ эффективности работы различных структурных подразделений, контроль за правильностью решений, принимаемых руководителями структурных единиц.Из всех финансовых техник бюджетирование наиболее прозрачно.Финансовый результат деятельности компании разбивается на отдельные статьи, планируются ожидаемые значения по каждой статье и тем самым общее конечное значение.Статьи, сгруппированные по функциональному признаку (закупки, административные расходы и т.д.), составляют функциональные бюджеты предприятия.Бюджет предприятия (Главный бюджет) представляет собой систему взаимосвязанных бюджетов и в структурированной форме описывает ожидания менеджеров относительно продаж, расходов и других хозяйственных операций в планируемом периоде. Он включает два основных блока: систему операционных бюджетов (плановые сметы основных бизнес-процессов) и систему финансовых бюджетов. Соответственно, с точки зрения последовательности подготовки документов процесс бюджетирования может быть условно разбит на две основных части, каждая из которых является законченным этапом планирования: 1) подготовка операционных бюджетов, 2) подготовка финансовых бюджетов.Система функциональных бюджетов образует бюджетную структуру, в соответствии с которой формируются основные итоговые бюджеты предприятия: бюджет доходов и расходов, бюджет движения денежных средств, бюджет баланса.Бюджет доходов и расходов показывает рентабельность предприятия, бюджет движения денежных средств отражает его ликвидность, а бюджет баланса — стоимость.Планируя изменения рентабельности, ликвидности и стоимости, предприятие определяет свое экономическое будущее. В конце выбранного периода происходит анализ и управление отклонениями, выявляемыми из сравнения планируемых и фактически полученных данных.Бюджетное управление — это современный метод планирования доходов и затрат, движения товарно-материальных потоков, контроля за выполнением планов и анализа результатов деятельности предприятия.Бюджетное управление — это удобный инструмент, который дает ясное представление о возможностях компании и ее месте на рынке.Бюджетное управление — это система оперативного и качественного принятия управленческих решений.Бюджетное управление — это гибкая система, легко адаптируемая под нужды конкретной компании.С помощью бюджетного управления можно составить точную, удобную для восприятия, контроля, анализа и планирования картину происходящего с четким выявлением приоритетов в работе компании.Важной составляющие бюджетного процесса является система бюджетирования, или, иначе это совокупность функций, направленных на повышение эффективности деятельности предприятия, с помощью последующего использования бюджетов. Формируется она постепенно и зависит от особенностей компании.Управление бюджетным процессом состоит из четко скоординованных для решения единой цели и задачи деятельности различных подразделений фирмы, результатом которой должен быть рост экономических показателей предприятиеСистема построения бюджета представляет множество преимуществ, по которым относятся следующие:Анализ текущей деятельности позволяет сформировать направление движения компании не только на микроуровне, но и на макроуровне. Решается комплекс задач, включающий внутреннее устройство компании, а также её положение относительно других участников рынка;По ряду показателей за конкретный период можно оценить деятельность предприятия на разных уровнях, что помогает вычислить узкие направления, нуждающиеся в доработке;Оценка работы, выполняемой менеджерами всех подразделений (каждый показатель в смете характеризует уровень квалификации отдельных сотрудников и позволяет скоординировать их деятельность);Наличие низких показателей – это отличный повод для мотивации сотрудников. Сформированные конкретные задачи по отдельным статьям расходов и доходов помогут быстрее справиться с проблемными зонами;Улучшение взаимопонимания сотрудников, занимающих разные должности. Решение общих задач сообща ведёт к сплочению коллектива и соответствует ускоренному процессу реализации целей;Информирование всех подразделений (благодаря отлаженной системе, новые сведения попадают от вышестоящего уровня к нижестоящему с высокой скоростью. А это, в свою очередь, способствует решению одной большой задачи одновременно на всех уровнях);Именно использование бюджетирования, составления на основе системы построения бюджетов финансовой отчетности, позволяет специалисты по финансовому управлению проводить дальнейший анализ предприятия, вырабатывая управленческие решения в целях достижения нужного финансового результата. Таким образом, использование бюджетирования в деятельности компании — необходимое условие успеха бизнеса. Системная логика, развитая методология и методы, на которых базируется бюджетирование, являются существенным подспорьем в улучшении менеджмента компании и выводе его на конкурентный уровень.Список использованной литературыКонституция Российской Федерации (принята всенародным голосованием 12.12.1993) (с учетом поправок, внесенных Законами РФ о поправках к Конституции РФ от 30 декабря 2008 г. № 6-ФКЗ, от 30 декабря 2008 г. № 7-ФКЗ, от 5 февраля 2014 г. № 2-ФКЗ, от 21 июля 2014 г. № 11-ФКЗ) // Собрание законодательства РФ. – 2014. – № 31.Налоговый кодекс РФ. Часть первая / Федеральный закон РФ от 31 июля 1998 г. // Собрание законодательства Российской Федерации. – 1998. – № 31. – Ст. 3824.«Гражданский кодекс Российской Федерации» от от 30.11.1994 N 51-ФЗ   (ред. от 01.07.2014) // «Собрание законодательства РФ», 13.01.1997, № 2, ст. 198Федеральный закон от 29.07.1998 г. № 135-ФЗ «Об оценочной деятельности в Российской Федерации» //http://www.consultant.ru/document/cons_doc_LAW_19586/Приказ Министерства экономического развития и торговли Российской Федерации (Минэкономразвития России) от 20 июля 2007 г. N 255 «Об утверждении федерального стандарта оценки "Цель оценки и виды стоимости» //http://www.garant.ru/products/ipo/prime/doc/91704/Приказ Министерства экономического развития и торговли Российской Федерации (Минэкономразвития России) от 20 июля 2007 г. N 254 г.Москва "Об утверждении федерального стандарта оценки "Требования к отчету об оценке (ФСО N 3) // http://www.garant.ru/products/ipo/prime/doc/91696/Приказ Министерства экономического развития и торговли Российской Федерации (Минэкономразвития России) от 1 июня 2015 г. N 326 г. Москва «Об утверждении Федерального стандарта оценки «Оценка бизнеса (ФСО N 8)» //http://www.garant.ru/products/ipo/prime/doc/70974984/Айвазян С.А., Балкинд О.Я., Баснина Т.Д. «Стратегии бизнеса: Аналитический справочник» Под ред. Г.Б. Клейнера. – М.: КОНСЭКО, 1998Артеменко В. Г., Беллендир М. В. Финансовый анализ: Учебное пособие. - М.: «ДИС», НГАЭ и У, 1997. - 385 сБаканов, Михаил Иванович, Шеремет, Анатолий Данилович. Теория экономического анализа: Учебник для студентов экон. спец.-4-е изд., доп. и перераб. - М.: Финансы и статистика,1997.- 416 с.Бочаров В.В. Финансовый анализ. – Спб.: Питер, 2003. Брейли Р., Майерс С. Принципы корпоративных финансов. — М.: ЗАО «Олимп-Бизнес», 2012Булатов А.С. Экономика: Учебник / А.С. Булатов.- М, 2005. – 557 сБухарин Н. А., Озеров Е. С., Пупенцова С. В., Шаброва О. А. Оценка и управление стоимостью бизнеса: учеб. пособие / Под общей ред. Е. С. Озерова – СПб: ЭМ-НиТ, 2011 – 238 сВалдайцев С.В. Оценка бизнеса и управление стоимостью предприятия: Учеб. пособие для вузов. – М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2001. – 720 сГрегори Алан. Стратегическая оценка компаний: практическое руководство/ Пер. с англ. Л.И. Лопатников. – М. ЗАО «Квинтоконсалтинг», 2003. – 224 сГрибовский С.В. Методы капитализации доходов: Курс лекций. / С.В. Грибовский. – Санкт-Петербург, 2005. – 172 с. О.В. Грищенко - Анализ и диагностика финансово-хозяйственной деятельности предприятия - [электронный ресурс] - URL: http://www.aup.ru/books/m67/2.htmДамодаран А. Инвестиционная оценка. Инструменты и техникаоценки любых активов: Пер. с англ. / А. Дамодаран. -6-е изд. — М.: Альпина Паблишерз, 2010Дж. Р. Хитчнер Три подхода к оценке стоимости бизнеса. М.: Маросейка, 2008Ефимова О.В. - Финансовый анализ - [электронный ресурс] - URL: http://www.finkredit.com/analiz21.htmlСимионова Н.Е., Симионов Р.Ю. Оценка стоимости предприятия(бизнеса). – М.: ИКЦ «МарТ», Ростов н/Д: ИЦ «МарТ», 2007 Глаженков Г. Основные методические подходы к оценке объектов недвижимости на региональном уровне. СПб., 2008.Григорьев В.В., Островкин И.М. Оценка предприятий. Имущественный подход. М., 2008.Грязнова А.Г. Оценка бизнеса: учебное пособие для вузов по экономическим специальностям / А.Г. Грязнова, М.А. Федотова и др. – М.: Финансы и статистика, 2006 – 736сГубин В.Е. Анализ и диагностика финансово-хозяйственной деятельности. = М.:ИД «ФОРУМ»: ИНФА-М, 2006. – 336С.Карев В.П., Карев Д.В. Оценка бизнеса доходным подходом - констатация факта или прогнозное планирование? // Вопросы оценки, №1, 2003.Карпушкина А.В. Оценка стоимости предприятия (бизнеса): текст лекций – Челябинск: изд-во ЮУрГУ, 2008г. 92с.Ковалев В.В. Финансовый анализ: управление капиталом, выбор инвестиций, анализ отчетности. - М.: Финансы и статистика, 2006. – С. 24 Курс лекций «Технико-экономический анализ финансово-хозяйственной деятельности предприятия». КГТУ им. Туполева, Афанасьев А.А., 2006 гОсмоловский В.В, Кравченко Л.И., Н.А. Русак Н.А. и др. Теория анализа хозяйственной деятельности. Под общ. ред. В.В. Осмоловского. - Мн: Новое знание, 2001. - 533 сОсновы оценки стоимости имущества: Учебник / под ред. М.А. Федотовой, Т.В. Тазихиной. — М.: Кнорус, 2011Рид Стэнли Фостер, Лажу Александра Рид. Искусство слияний ипоглощений /Пер. с англ. – М.: «Альпина Бизнес Букс», 2004. – 958 с Рутгайзер В. М. Оценка стоимости бизнеса – М.: «Маросейка», 2007, 448 с.Савицкая Г.В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия: Учебник для вузов./ Г.В. Савицкая. – Минск: Новое знание, 2007. – 688сСычева Г.И. Оценка стоимости предприятия (бизнеса) / Г.И. Сычева, Е.Б. Колбачев, В.А. Сычев. – серия «Высшее образование». – Ростов-на-Дону: Феникс, 2004. – 384сЦарев В.В. Оценка стоимости бизнеса: теория и методология: учебное пособие для вузов / В.В. Царев, А.А. Кантарович. – М.: ЮНИТИ, 2007. – 575с.Чеботарев Н. Ф. Оценка стоимости предприятия (бизнеса) – М.: «Дашков и Ко», 2009, 256 сЧиркова Е. Как оценить бизнес по аналогии: методическое пособие по использованию сравнительных рыночных коэффициентов при оценкебизнеса и ценных бумаг. – М. Альпина Бизнес Букс, 2005. – 190 сШеремет А.Д., Сайфулин Р.С., Негашев Е.В. Методика финансового анализа: Учебное пособие. / А.Д. Шеремет. – М.: ИНФРА-М, 2006. – 574 с.Щербаков В.В. Оценка стоимости бизнеса / В.А. Щербаков. – М.: Омега-Л, 2006. – 285с.Щербаков В.А., Щербакова Н.А. Оценка стоимости предприятия (бизнеса). – 2-е изд., испр. – Москва: Омега-Л,2007. – С. 72.Экономика предприятия: Учебник. / Под редакцией профессора О.И. Волкова. – 2-е издание, перераб. и доп. – М.: ИНФРА-М, 2006. – 520 с.