Анализ финансовой устойчивости ООО

Удельный вес внеоборотных средств к концу 2018 года увеличился на 2,32%.Удельный вес оборотных активов ООО «ЛЕНТА», представленных запасами, дебиторской задолженностью и денежными средствами, соответственно, снизился на 2,32%, причем доля запасов возросла на 1,58%, доля дебиторской задолженности снизилась на 2,5%, доля денежных средств снизилась на 1,41%.В пассиве баланса ООО «ЛЕНТА» произошли более значительные изменения. Величина собственного капитала, в 2016 году составлявшая 69% всей стоимости источников финансирования предприятия, к концу 2018 года снизилась до 53%. Несмотря на прирост собственного капитала в 3448 тыс. руб., снижение доли составило 16,3%.Удельный вес заемных источников финансирования, соответственно, возрос на эту же величину. Причем, доля краткосрочных займов практически не изменилась, а вот удельный вес кредиторской задолженности увеличился на 16,6%.Устойчивое получение прибыли хозяйствующими субъектами опосредуется финансовым состоянием предприятия, предварительное заключение о котором можно получить изучением бухгалтерской отчетности по результатам анализа аналитического (агрегированного) баланса (табл. 4), более детализированное – по расчетным финансовым коэффициентам.Анализ ликвидности баланса заключается в сравнении средств по активу, сгруппированных по степени их ликвидности и расположенных в порядке убывания ликвидности, с обязательствами по пассиву, сгруппированными по срокам их погашения и расположенными в порядке возрастания сроков.Таблица 4 - Анализ агрегированного баланса ООО «ЛЕНТА» за 2017-2018гг, тыс. руб.Актив20172018Пассив20172018Платежный излишек (недостаток)20172018Наиболее ликвидные активы А159413Наиболее срочные обязательства П11618238855-15588-38842Быстро реализуемые активы А241604890Краткосрочные пассивы П214618840144702Медленно реализуемые активы А328314226Долгосрочные пассивы П30028314226Трудно реализуемые активы А45066473406Устойчивые пассивы П44192143492874329914Баланс5824982535Баланс582498253500Сопоставление итогов групп по активу и пассиву ООО «ЛЕНТА» имеет следующий вид:А1≤П1А2≥П2А3≥П3А4≥П4Можно сделать вывод, что в 2018 году ООО «ЛЕНТА» имело недостаточную платежеспособность.По результатам анализа баланс ООО «ЛЕНТА» за 2017 -2018 гг. не относится к абсолютно ликвидному. Более того, отдельные авторы считают, что невыполнение соотношения А4 ≤ П4 характеризуют баланс как неликвидный, так как не соблюдается минимальное условие финансовой стабильности – наличие собственных оборотных средств (СОС). Их величина определяется разницей между разделом III и разделом I баланса и по данным ООО «ЛЕНТА» за 2017 -2018 гг. имеет отрицательную величину:СОС2017 = 41921-50664 = -8743 тыс. руб.; СОС2018= 43492-73406 = - 29914 тыс. руб.За 2018 год предприятие увеличило недостаток собственных оборотных средств на 21171 тыс. руб.: -873-(-29914) = 21171 тыс. руб.Выявленное отсутствие абсолютной ликвидности баланса, и, следовательно, нарушение платежеспособности предприятия детализируется в анализе расчетными финансовыми коэффициентами (табл. 5).Таблица 5 - Коэффициенты платёжеспособности ООО «ЛЕНТА» за 2016-2018гг.Наименование показателяГодыДинамикаНорматив2016201720182017/20162018/2017Общий показатель платежеспособности0,2180,2170,096-0,001-0,121≥1Коэффициент абсолютной ликвидности0,0460,0360,000-0,010-0,036≥0,2-0,5Коэффициент "критической оценки"0,3180,2910,126-0,027-0,1660,7-0,8,желательно 1Коэффициент текущей ликвидности0,4320,4650,2340,032-0,231оптимальное 2,0-3,5Коэффициент маневренности функционирующего капитала-0,201-0,324-0,095-0,1220,229уменьшение показателя в динамике-положительный фактДоля оборотных средств в активах0,1340,1300,111-0,004-0,020≥0,5Коэффициент обеспеченности собственными средствами-1,312-1,153-3,2770,160-2,124≥0,1Таким образом, в результате проведенного анализа ликвидности и платежеспособности ООО «ЛЕНТА» можно сделать следующий вывод: предприятие недостаточно платежеспособно, отсутствует собственный оборотный капитал, предприятие использует внешние источники финансирования.Коэффициенты оценки финансовой устойчивости организации – система показателей, характеризующих структуру используемого капитала предприятия с позиций степени финансовой стабильности его развития в предстоящем периоде. Таблица 6 - Показатели финансовой устойчивости ООО «ЛЕНТА» за 2016-2018гг.ПоказателиГодыДинамикаНорматив2016201720182017/20162018/2017Коэффициент капитализации (плечо финансового рычага)0,450,390,90-0,060,51не выше 1,5Коэффициент обеспеченности собственными источниками финансирования-1,31-1,15-3,280,16-2,12оптимально ≥0,5Коэффициент финансовой независимости (автономии)0,690,720,530,03-0,190,4-0,6Коэффициент финансирования2,232,571,110,34-1,45≥0,7,оптимально 1,5Коэффициент финансовой устойчивости0,690,720,530,03-0,19≥0,6Как показывают данные таблицы 6 , динамика коэффициента капитализации свидетельствует о достаточной финансовой устойчивости организации, так как для этого необходимо, чтобы этот коэффициент был ≤1,5.Однако коэффициент соотношения собственных и заёмных средств дает лишь общую оценку финансовой устойчивости. Этот показатель необходимо рассматривать в увязке с коэффициентом обеспеченности собственными средствами , а он имеет отрицательную величину и в динамике продолжает снижаться. Это означает, что предприятие не способно к самофинансированию и находится в зависимости от внешних источников пополнения оборотных средств.Значения коэффициентов автономии и финансирования выше критической точки, что свидетельствует о благоприятной финансовой ситуации. Собственникам принадлежат 53% стоимости имущества в 2018 году.Анализ динамики имущественного положения ООО «ЛЕНТА», показал, что предприятие расширяет свою деятельность, о чем говорит увеличение валюты баланса. За весь анализируемый период произошли изменения по всем статьям баланса в сторону увеличения: приобретались основные средства, вкладывались ресурсы в оборотные активы.В целом, положение компании можно охарактеризовать, как достаточно устойчивое, но целиком зависящее от внешних источников финансирования.ЗАКЛЮЧЕНИЕНа основании проведенного исследования можно сделать вывод, что финансовая устойчивость - это возможность компании оплачивать свои расходы, маневрировать денежными средствами и обеспечивать безостановочный процесс производства и реализации товаров и услуг. Финансовая отчётность выполняет три основные функции: информативнуюуправленческуюконтрольную.Основным механизмом для того, чтобы выявлять проблемы в управлении финансово-хозяйственной деятельности компании, является, как уже было отмечено выше, анализ финансовой отчетности. В настоящее время в условиях рыночной экономики важным условием успешного функционирования компании является выбор контрагентов для взаимодействия. И именно финансовая отчетность в данном случае может выступать источником объективной информации о финансовом положении контрагента.Выделяют следующие основные типы финансовой устойчивости:абсолютна финансовая устойчивостьнормальная финансовая устойчивостьнеустойчивое финансовое положениебанкротное финансовое состояниеОбъектом исследования в представленной работе выступило предприятие ООО "ЛЕНТА", сферой деятельности которого является розничная торговля.