Анализ финансового состояния предприятия и пути его улучшения( на примере любой компании, кроме «coca-cola”)

знач. Год 2017г. 2018г. 2019г. 1. Коэффициент текущей ликвидности > 1, 5 1, 7 2, 2 1, 8 2. Коэффёициент критической ликвид-
ности > 0, 7 0, 8 1, 3 1, 6 3. Коэффициент абсолютной ликвид-
ности > 0, 2
0, 4 0, 5 0, 9 4. Маневренности > 0, 2 0, 2 0, 3 0, 5 Оценка риска ликвидности Безриск. зона Безриск. зона Безриск. зона
IV. Рассчитаем относительные показатели фин. устойчивости (коэффициенты) для «СпецКомплект» в 2017-2019гг. (таблица 14):


Таблица 14 - Коэффициенты финансовой устойчивости «СпецКомплект»
Наименование
коэффициентов Норм. знач. Год 2017г. 2018г. 2019г. Автономии > 0, 4 0, 8 0, 8 0, 6 Соотношения заёмных и собс-
твенных средств < 1, 5 0, 3 0, 2 0, 6 Обеспеченности собствен-
ными средствами > 0, 1 0,4 0, 6 0, 4 Финансовой устойчивости > 0, 6 0, 8 0,8 0, 6 Оценка риска ликвидности Безриск. зона Безриск. зона Безриск. зона
Обобщим данные по ликвидности и финансовой устойчивости, рассчитанные с помощью относительных и абсолютных показателей, в табл. 15:

Таблица 15 - Результаты оценки рисков компании «СпецКомплект» за период 2017-2019гг.
Риски
Расчёт Уровень риска 2017г. 2018г. 2019г. Риск потери платежеспо-
собности Абсолютн. показатели ликвидности баланса Зона допус-тим. риска Зона допус-тим. риска Зона допус-тим. риска Относительные показа-
тели платежеспособ-
ности Безриско-
вая зона Безриско-
вая зона Безриско-
вая зона Риск потери финансовой устойчи-
вости Абсолютные показатели Зона крити-ческ. риска Безриско-
вая зона Безриско-
вая зона Относительные показа-
тели структуры капитала Безрисков.
зона Безрисков. зона Безрисков. зона Обобщенная оценка финансово-
го риска Абсолютные и относи-
тельные показатели Зона допус-тим. риска Зона допус-тим. риска Зона допус-тим. риска
Таким образом, для «СпецКомплект» характерен невысокий уровень финансовых рисков.
Осуществим рейтинговую оценку финансового состояния компании «СпецКомплект»:

Таблица 16 - Рейтинговая оценка финансового состояния ООО «СпецКомплект» в 2017-2019гг.
Показатель финансового состояния Значение коэффициента Рейтинг показателя 2017г. 2018г. 2019г. 2017г. 2018г. 2019г. 1. Коэф-циент абсолют-
ной ликвидности 0,4 0,5 0,9 16 16 20 2. Коэф-циент «крити-
ческой оценки» 0,8 1,3 1,6 0 9 18 3. Коэф-циент текущей ликвидности 1,7 2,2 1,8 12 16,5 13,5 4. Коэф-циент автономии 0,8 0,8 0,6 17 17 17 5. Коэф-циент обеспеченности собственными средствами 0,4 0,6 0,4 12 15 12 6. Коэф-циент финан-
совой устойчивости 0,8 0,8 0,6 11 13,5 8,5 Итого 68 87 89 Класс фин. состояния 2 2 2
ООО «СпецКомплект» относится ко 2-му классу финансового состояния – нормальное финансовое состояние.
Таким образом, компания «СпецКомплект» прибыльная. Ликвидность баланса удовлетворительная (но не абсолютная). Предприятие относительно финансово устойчиво. Вероятность банкротства компании очень низкая. Компанию 4можно признать благополучной, т. к. рейтинговая оценка финансового состояния показала, что «СпецКомплект» относится ко 2-му классу – нормальное финансовое состояние, что даёт возможность компании обратиться в банковское учреждение за получением кредита.
3 ПУТИ УЛУЧШЕНИЯ ФИНАНСОВОГО СОСТОЯНИЯ ООО «СПЕЦКОМПЛЕКТ»

3.1 Совершенствование управления дебиторской задолженностью

Как показал анализ, в финансовом состоянии компании ООО «СпецКомплект» в 2017г. были проблемы с финансовой устойчивостью: наблюдался недостаток собственных оборотных средств в компании (-2602 тыс. руб.). Проблемы с финансовой устойчивостью в 2017г. связаны с большой величиной кредиторской задолженностью. Но и чрезмерный размер дебиторской задолженности негативно сказывается на финансовом состоянии компании, т. к. средства в дебиторской задолженности отвлекают потенциальные денежные ресурсы, которые можно было бы направить в оборот компании для увеличения объёмов его деятельности. Для роста эффективности управления дебиторской задолженностью компании «СпецКомплект» можно использовать алгоритм управления, представленный на рис. 6.

Рисунок 6 - Алгоритм управления дебиторской задолженностью

I этап - анализ состояния дебиторской задолженности.
II этап - анализ платежеспособности потенциального покупателя.
III этап - разработка положений нескольких типовых договоров, например:
а) «скидка» - заказчику предоставляют скидку 1% от суммы по заключаемому договору в случае оплаты поставленных товаров (работ, услуг) по факту отгрузки;
б) «отсрочка платежа» - клиент должен оплатить поставленные товары в течение 30 дн. со дня отгрузки.
IV этап - предъявление платежных документов заказчику и оплата по ним.
V этап – более углубленное повторение I этапа управления дебиторской задолженностью, включающий:
- текущий анализ состояния дебиторской задолженности;
- принятие решений о списании безнадежной задолженности,
- подача искового заявления в суд.
Таким образом, управление дебиторской задолженностью, снижение её уровня, т.е. переход финансовых ресурсов из дебиторской задолженности в денежные средства, позволит повысить ликвидность бухгалтерского баланса компании, т.е. её платежеспособность.

3.2 Снижение дебиторской задолженности за счёт повышения эффективности работы с покупателями и заказчиками

Рассмотрим, как можно применить на практике III этап управления дебиторской задолженностью «Разработка положений нескольких типовых договоров»:
а) «скидка» (3%);
б) «отсрочка платежа» (рассмотрены в п. 3.1).
Сравним эти 2 варианта, чтобы определить, что выгоднее для компании «СпецКомплект» при заключении договоров с покупателями продукции данной компании (таблица 17).

Таблица 17 - Расчёт прибыли от продажи отопительного оборудования «СпецКомплект», тыс. руб.
Показатель Предоставление скидки Кредит Величина дебиторской задолженности
Продажи (30% наценка)
Затраты от скидки (3%)
Затраты от инфляции (2,05%)
Размер выплаченной суммы
Оплата процентов (20% год-х)
Прибыль от продаж
Финансовый результат 27921

36297
1089
-
35208
-
7287
+5239 27921

36297
-
744
35553
5584
2048

1) Работа с покупателями в кредит:
В 2019г. компания «СпецКомплект» вследствие отсрочки платежей дебиторами вынуждена была бы взять кредит размером 27921 тыс. руб. (сумма дебиторской задолженности) под 20% год-х. На эту сумму компания закупила оборудование у поставщиков и реализовала его с 30% наценкой.
Но компания реализовала оборудование в кредит, таким образом, потеряв за год 744 тыс. руб. из-за инфляции.
Проценты за кредит банку составили 5584 тыс. руб. за 1 год.
Поэтому реальная, с учётом процентов банку за кредит и с учётом инфляции, прибыль от продаж составила 2048 тыс. руб.
Прибыль от продаж при использовании скидки покупателям составила 7287 тыс. руб., что на 5239 тыс. руб. больше
Таким образом, грамотное заключение договоров с покупателями, предоставление им скидки, позволило бы компании сэкономить 5239 тыс. руб.
ЗАКЛЮЧЕНИЕ

Таким образом, анализ деятельности компании должен не только давать объективную оценку выполнению планов и динамике финансовой деятельности, но и выявлять и мобилизовать резервы экономического и социального развития.
Компания «СпецКомплект» работает хорошо, т. к. в течение в 2017-2019гг. компания получала только прибыли, убытков не было. Баланс компании ликвидный (средний уровень ликвидности), компания финансово устойчивая. Как показали расчёты, в 2017-2019гг. для компании «СпецКомплект» характерен низкий уровень финансовых рисков.
В целом, «СпецКомплект» в 2017-2019гг. находится в зоне допустимого риска, то есть финансовые риски для «СпецКомплект» невысокие.
В 2017-2019гг. вероятность банкротства организации очень низкая. Организацию «СпецКомплект» можно признать благополучной, т. к. рейтинговая оценка показала, что «СпецКомплект» относится ко 2-му классу, что даёт возможность компании обратиться в банковское учреждение для получения кредита.
Для улучшения финансового состояния «СпецКомплект» необходимо пересмотреть управление дебиторской и кредиторской задолженностью.
От грамотной разработки договоров с покупателями и заказчиками компания «СпецКомплект» может существенно снизить размер дебиторской задолженности, повысить ликвидность и платежеспособность.
Создание резерва по сомнительным долгам позволить увеличить прибыльность компании.
Таким образом, грамотное заключение договоров с покупателями, предоставление им скидки, позволило бы компании сэкономить 5239 тыс. руб.
СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННЫХ ИСТОЧНИКОВ

ФЗ от 26.10.2002г. № 127-ФЗ «О несостоятельности (банкротстве)» (ред. от 034.07.2020г.) // Правовая система Гарант.
ПБУ 4/99 «Бухгалтерская отчётность организации» от 06.07.1999г. № 43н (ред. от 29.01.2020г.) // Правовая система Гарант.
Постановление Правительства РФ от 21 декабря 2005г. № 792 «Об организации проведения учёта и анализа финансового состояния стратегических компаний и организаций» (ред. от 03.02.2007г.).– М.: Норма, 2019. – 290 с.
Бороненко С.А. Финансовый анализ компании. – М.: Финансы и статистика, 2018. – 370 с.
Васильева Л.С. Финансовый менеджмент. – М: Кнорус, 2017. – 544 с.
Данилин В.И. Финансовый анализ компании. - М.: Проспект, 20204. - 339c.
Донцова Л.В. Комплексный анализ финансовой бух. отчётности. - М.: Дело и Сервис, 2018. – 390 с.
Ермасова Н.Б. Финансовый менеджмент компании. – М.: Юрайт-Издат, 2019. – 191 с.
Ефимова О.В. Финансовый анализ компании. – М.: Бухгалтерский учёт, 2020. – 322 с.
Ковалёв А.И. Анализ финансового положения компании. - М.: Центр Экономики, 2018. – 220 с.
Ковалёв В.В. Как читать бух. баланс: учебник. - М.: Финансы и статистика, 2017. – 392 с.
Ковалев В.В. Финансовый анализ деятельности компании. - М.: Финансы и статистика, 2017. – 242э с.
Любушин Н.П. Анализ экономической деятельности компании. - М.: Юнити-Дана, 2018. – 470 с.
Маслова О.Ю. Основы финансового менеджмента. - М.: Омега-Л, 2018. - 273 c.
Русак Н.А. Анализ хозяйственной деятельности компании. – Мн.: Книжный дом, 2020. – 423 с.
Савицкая Г.В. Анализ хозяйственной деятельности компании. – М.: Инфра-М, 2018. – 332 с.
Шермет А.Д. Финансовый анализ компании. - М.: Инфра-М, 2018. – 290 с.
Экономика организации / Под ред. И.Н.Иванченко. - М.: Экономистъ, 2020. – 759 с.
Экономика фирмы: учебник / Под ред. С.А. Попова - М.: Инфра-М, 2019. – 672 с.
Экономический анализ: учебное пособие / Под ред. Л.Т. Гиляровской. – М.: Юнити-Дана, 2019. – 522 с.
Экономический анализ: учебное пособие / Под ред. О.С. Ковалева. – М.: Юрист, 2017. – 580с.
ПРИЛОЖЕНИЯ









2





КАПИТАЛ

Собствен-
ный капитал

Заёмный ка-
питал

Капитал и резер-
вы (3 раздел ба-
ланса)

Краткосроч-
ные пасси-
вы (5раздел)

Долгосрочные пас-
сивы (4 раздел ба-
ланса)

Переменный ка-
питал

Постоянный (перма-
нентный) капитал

Основные этапы диагностики кризисных ситуаций

I этап

II этап

III этап

Анализ финансового состояния организации

Прогноз развития рыночной ситуации

своевременное обнаружение причин развития кризисных ситуаций

IV этап

умение обнаружить признаки грядущего неблагополучия организации