Учет кредитов и займов и расходов по их обслуживанию

Далее на основании спрогнозированных показателей определяем:- выручку от продаж общую;- валовую прибыль;- прибыль от продаж;- прибыль до выплаты процентов и налогов;- прибыль до налогообложения = чистая прибыль, так как сельскохозяйственное предприятие не платит налог на прибыль.Выручка от продаж общая определяется по следующей формуле:Валовая прибыль рассчитывается по следующей формуле:Валовая прибыль = Выручка от продаж общая – Себестоимость продаж (7)Прибыль от продаж рассчитывается по следующей формуле:Прибыль от продаж = Валовая прибыль – Коммерческие расходы – Управленческие расходы (8)Рассчитываем прибыль до уплаты процентов и налогов по следующей формуле:Прибыль до уплаты процентов и налогов = Прибыль от продаж + Прочие доходы – Прочие расходы(9)Рассчитываем прибыль до налогообложения:Прибыль до налогообложения = Прибыль до уплаты процентов и налогов + Проценты к получению – Проценты к уплате (10)Рассчитав показатели по данным формулам определим наиболее приемлемые условия кредитования.Для этого необходимо определить дифференциал финансового рычага по следующей формуле:Дифференциал финансового рычага = Экономическая рентабельность активов – Средняя расчетная ставка процентов (11)Экономическая рентабельность активов рассчитывается по следующей формуле:Экономическая рентабельность активов = Прибыль до выплаты процентов и налогов / Валюта баланса*100%(12)Средняя расчетная ставка процента = Финансовые издержки по кредитам (Проценты к уплате)/ Сумма кредитов * 100%(13)Определим данные показатели для 2020-2022 годов в таблице 3.Таблица 3Определение приемлемой ставки по кредиту за 2020-2022 годыНаименование показателяЕд. изм.2020 г. 2021 г. 2022 г. Прибыль до уплаты процентов и налоговТыс. руб.2806448255115953Валюта балансаТыс. руб.737370764527806241Экономическая рентабельность активов%3,816,3114,38Долгосрочные кредитыТыс. руб.48234228180Краткосрочные кредитыТыс. руб.254163314518418Итого кредитыТыс. руб.736505596318418Проценты к уплатеТыс. руб.1263992344882Средняя расчетная ставка процентов%17,1616,5026,51Дифференциал финансового рычага%-13,35-10,19-12,12По данным таблицы выходит, что дифференциал финансового рычага у данного предприятия в 2020-2022 годах был отрицательный, так как предприятие брало кредиты на неприемлемых для него условиях, что позволяет сделать вывод, что существующие условия кредитования снижали эффективность использования его собственного капитала, так как отрицательный дифференциал приводит к отрицательному эффекту финансового рычага.3.2.ОрганизациявнедрениямероприятийЭффект финансового рычага означает приращение к рентабельности собственного капитала.Отрицательный эффект финансового рычага означает, что существующие условия кредитования снижали рентабельность собственного капитала организации, то есть были не выгодными.Приемлемые условия кредитования в 2017 году были при процентах за кредит не более 3,81%, а в 2018 году 6,31%, в 2019 году 14,38%.Фактические финансовые издержки по кредиту были значительно выше, что в итоге делало кредит невыгодным.Исходя из последних приемлемых условий кредитования, минимальная ставка по кредиту должна быть меньше 14,38%, возьмем 14,00%.То есть ставка по кредиту будет 14%.Определим приемлемую сумму кредита.В целом, исходя из прогнозного размера чистой прибыли, организация может расплатиться за кредит с процентами, если его сумма с процентами будет меньше, чем: Чистая прибыль суммарно за 3 года = Чистая прибыль за 2020год + Чистая прибыль за 2021 год + Чистая прибыль за 2022 год = 160926+215318+277316=653560 тыс. руб.То есть сумма кредита + проценты за кредит меньше 653560 тыс. руб.Если взять кредит 500 000 тыс. руб., то тогда сумма кредитов с процентами будет 615197,34 тыс. руб., что меньше 653197 тыс. руб. (Таблица 3). По данной таблице выходит, что по итогам первого года погашения кредита, а у нас это будет 2020 год предприятию необходимо выплатить 205065,76 тыс. руб. Однако сумма чистой прибыли по итогам 2020 года в соответствии с прогнозом (таблица 2) составит 160926 тыс. руб., что меньше, чем надо заплатить с учетом процентов. Поэтому вариант кредитования, приведенный в таблице 4, не подходит. Данный вариант кредита был бы приемлемым если бы банк пошел на изменение плана платежей. Однако такое изменение плана платежей вряд ли возможно. Поэтому рассмотрим иные варианты кредитования.Таблица 4Первый вариант подбора суммы кредита№Остаток долга после выплатыПогашение основного долгаНачисленные процентыСумма платежа1488 744,5211 255,485 833,3317 088,812477 357,7211 386,805 702,0217 088,813465 838,0811 519,645 569,1717 088,814454 184,0411 654,045 434,7817 088,815442 394,0411 790,005 298,8117 088,816430 466,4911 927,555 161,2617 088,817418 399,7912 066,715 022,1117 088,818406 192,3012 207,484 881,3317 088,819393 842,4012 349,904 738,9117 088,8110381 348,4112 493,994 594,8317 088,8111368 708,6612 639,754 449,0617 088,8112355 921,4512 787,214 301,6017 088,81 Итого за первый год144 078,5560 987,21205 065,76 13342 985,0512 936,404 152,4217 088,8114329 897,7313 087,324 001,4917 088,8115316 657,7213 240,013 848,8117 088,8116303 263,2413 394,473 694,3417 088,8117289 712,5013 550,743 538,0717 088,8118276 003,6613 708,843 379,9817 088,8119262 134,8913 868,773 220,0417 088,8120248 104,3214 030,573 058,2417 088,8121233 910,0514 194,262 894,5517 088,8122219 550,1914 359,862 728,9517 088,8123205 022,7914 527,402 561,4217 088,8124190 325,9114 696,882 391,9317 088,81 Итого за второй год165 595,5239 470,24205 065,76 25175 457,5614 868,352 220,4717 088,8126160 415,7515 041,812 047,0017 088,8127145 198,4615 217,301 871,5217 088,8128129 803,6215 394,831 693,9817 088,8129114 229,1815 574,441 514,3817 088,813098 473,0415 756,141 332,6717 088,813182 533,0815 939,961 148,8517 088,813266 407,1516 125,93962,8917 088,813350 093,0916 314,06774,7517 088,813433 588,6916 504,40584,4217 088,813516 891,7416 696,95391,8717 088,8136016 891,74197,0717 088,81 Итого за третий год190 325,9114 739,87205 065,78Итого по кредиту:500 000,00115 197,34615 197,34Чтобы иметь возможность заплатить кредит в первый год минимальная сумма кредита при условии равномерной их уплаты составит:160926*3=482778 тыс. руб.Поэтому уменьшим сумму кредита до 400 тыс. руб.Вариант платежей при данной сумме приведен в таблице 5.Таблица 5Второй вариант кредитования№Остаток долга после выплатыПогашение основного долгаНачисленные процентыСумма платежа1390 995,619 004,394 666,6713 671,052381 886,189 109,444 561,6213 671,053372 670,479 215,714 455,3413 671,054363 347,249 323,234 347,8213 671,055353 915,239 432,004 239,0513 671,056344 373,199 542,044 129,0113 671,057334 719,839 653,364 017,6913 671,058324 953,849 765,993 905,0613 671,059315 073,929 879,923 791,1313 671,0510305 078,739 995,193 675,8613 671,0511294 966,9310 111,803 559,2513 671,0512284 737,1610 229,773 441,2813 671,05ИтогоПервый год115 262,8448 789,78164 052,6213274 388,0410 349,123 321,9313 671,0514263 918,1810 469,863 201,1913 671,0515253 326,1710 592,013 079,0513 671,0516242 610,5910 715,582 955,4713 671,0517231 770,0010 840,592 830,4613 671,0518220 802,9310 967,072 703,9813 671,0519209 707,9111 095,022 576,0313 671,0520198 483,4511 224,462 446,5913 671,0521187 128,0411 355,412 315,6413 671,0522175 640,1511 487,892 183,1613 671,0523164 018,2311 621,922 049,1413 671,0524152 260,7311 757,511 913,5513 671,0525140 366,0511 894,681 776,3813 671,0526128 332,6012 033,451 637,6013 671,0527116 158,7712 173,841 497,2113 671,0528103 842,9012 315,871 355,1913 671,052991 383,3512 459,551 211,5013 671,053078 778,4312 604,911 066,1413 671,053166 026,4612 751,97919,0813 671,053253 125,7212 900,74770,3113 671,053340 074,4713 051,25619,813 671,053426 870,9513 203,52467,5413 671,053513 513,4013 357,56313,4913 671,0536013 513,40157,6613 671,05Итого по кредиту:400 000,0092 157,87492 157,87По данному кредиту выходит, что в первом году предприятию надо уплатить вместе с процентами 164 052,62, что больше, чем 160926. Поэтому снизим еще сумму кредита до 390 тыс. руб.Расчет третьего варианта кредита приведен в таблице 6.Таблица 6Расчет третьего варианта кредита№Остаток долга после выплатыПогашение основного долгаНачисленные процентыСумма платежа1381 220,728 779,284 550,0013 329,282372 339,028 881,704 447,5813 329,283363 353,708 985,324 343,9613 329,284354 263,559 090,154 239,1313 329,285345 067,359 196,204 133,0713 329,286335 763,869 303,494 025,7913 329,287326 351,839 412,033 917,2513 329,288316 830,009 521,843 807,4413 329,289307 197,079 632,933 696,3513 329,2810297 451,769 745,313 583,9713 329,2811287 592,769 859,013 470,2713 329,2812277 618,739 974,033 355,2513 329,28 Итого за первый год112 381,2947 570,06159 951,35 13267 528,3410 090,393 238,8913 329,2814257 320,2310 208,113 121,1613 329,2815246 993,0210 327,213 002,0713 329,2816236 545,3310 447,692 881,5913 329,2817225 975,7510 569,582 759,7013 329,2818215 282,8610 692,892 636,3813 329,2819204 465,2210 817,642 511,6313 329,2820193 521,3710 943,852 385,4313 329,2821182 449,8411 071,532 257,7513 329,2822171 249,1511 200,692 128,5813 329,2823159 917,7811 331,371 997,9113 329,2824148 454,2111 463,571 865,7113 329,28 Итого за второй год129 164,5230 786,80159 951,36 25136 856,9011 597,311 731,9713 329,2826125 124,2911 732,611 596,6613 329,2827113 254,8011 869,491 459,7813 329,2828101 246,8312 007,971 321,3113 329,282989 098,7612 148,061 181,2113 329,283076 808,9712 289,791 039,4913 329,283164 375,8012 433,17896,113 329,283251 797,5812 578,22751,0513 329,283339 072,6112 724,97604,3113 329,283426 199,1812 873,43455,8513 329,283513 175,5613 023,62305,6613 329,2836013 175,56153,7113 329,28 Итого за третий год148 454,2011 497,10159 951,36Итого по кредиту390 000,0089 853,92479 853,92Сравнение показателей данного плана с чистой прибылью показывает, что чистой прибыли хватает для уплаты основного долга по кредиту с процентами.Поэтому выбираем третий вариант с минимальной ставкой по кредиту в 390000 тыс. руб., которая потребует уплатить 89853,92 тыс. руб. процентов за использование кредита при условии ежемесячного платежа.ЗаключениеКредит выражает отношения между кредиторами и заемщиками. При помощи кредита можно преодолеть трудности, связанные с тем, что на одном участке высвобождаются временно свободные денежные средства, а на других возникает потребность в них. Кредит аккумулирует высвободившийся капитал, тем самым, обслуживает прилив капитала, что обеспечивает нормальный воспроизводственный процесс. Также кредит ускоряет процесс денежного обращения, обеспечивает выполнение целого ряда отношений: страховых, инвестиционных, играет большую роль в регулировании рыночных отношений.Любой хозяйствующий субъект нуждается в источниках финансирования предпринимательской деятельности, которые имеют различную стоимость; при этом, при прочих равных условиях, заемные источники обходятся организации дешевле, чем собственные. Так как организация использует различные источники финансирования, возникает необходимость оптимизировать структуру данных источников для получения оптимального соотношения заемного и собственного капитала. Для управления ценой и структурой источников финансирования компании используют два основных метода управления: метод точки равновесия между различными способами финансирования и метод расчета коэффициента покрытия процентов. Помимо этого, в организациях применяются критерии оптимизации структуры источников финансирования деятельности, каждый из которых является по-своему важным и существенным при формировании структуры капитала компании.Общим финансовым результатом деятельности предприятия является прибыль. Прибыль до налогообложения предприятия сократилась на 17,55% за счет снижения прибыли от реализации. Стоит отметить, что за анализируемый период рост доходов предприятия от других видов деятельности ниже, чем рост расходов. А именно, прочие доходы выросли на 16,71%, а прочие расходы увеличились на 34,77%. В результате снижения прибыли до налогообложения сократилась чистая прибыль предприятия на 42,77%, в том числе за 2023 год она выросла на 5,95% и за 2019 год сократилась на 45,98%.В целом изменения в структуре актива баланса предприятия за анализируемый период можно оценить положительно, так как произошел рост доли оборотных активов рассматриваемого предприятия, что улучшит его мобильность. Следует также отметить, что рост доли оборотных активов предприятия произошел в основном за счет роста доли наиболее ликвидных активов, таких как краткосрочные финансовые вложения и денежные средства.Анализ ликвидности предприятия свидетельствует, что рассматриваемое предприятие в 2020-2022 годах в целом ликвидное и платежеспособное, и в динамике наблюдается рост его ликвидности и улучшение платежеспособности.анализ ликвидности предприятия свидетельствует, что рассматриваемое предприятие в 2020-2022 годах в целом ликвидное и платежеспособное, и в динамике наблюдается рост его ликвидности и улучшение платежеспособности.анализ ликвидности предприятия свидетельствует, что рассматриваемое предприятие в 2020-2022 годах в целом ликвидное и платежеспособное, и в динамике наблюдается рост его ликвидности и улучшение платежеспособности.экономическая рентабельность рассматриваемой компании ниже за 2020-2022 годы, чем средний процент по кредитам. Следовательно, на ООО «Skif» » политика кредитного финансирования не выгодная для рассматриваемого предприятия. В первую очередь максимальный размер кредит определяется уровнем финансовой устойчивости организации. Если увеличить кредитное финансирование компании и направить дополнительные средства на закупку товаров, то данный проект выгодный, его чистая текущая стоимость составит 55156 тыс. руб., а срок окупаемости проекта составит 3,82 года.СписоклитературыГражданский кодекс РФ. 1 и 2. - М.: Проспект, 2022Налоговый кодекс РФ – М.: Юрист, 2022. – 640 с.Федеральный закон «О бухгалтерском учете» от г. № 402-ФЗФедеральный закон «Об обществах с ограниченной ответственностью» от 08.02.1998 г. №14- (с изменениями и дополнениями).Балащенко В. Ф. Финансовый менеджмент / В.Ф. Балащенко, Т.Е. Бондарь. – М.: ТетраСистемс, 2022.– 272 c.Библиотека финансового директора. 2022 год (комплект из 12 книг). – М.: Генеральный директор, 2022. – 244 c.Бланк И. А. Управление формированием капитала / И.А. Бланк. – М.: Омега– Л, Ника– Центр, Эльга, 2022. – 510 c.Бланк И.А. Управление финансовыми ресурсами / И.А. Бланк. – М.: Омега– Л, 2020. – 158 c.Бобылева А. З. Финансовые управленческие технологии / А.З. Бобылева. – М.: ИНФРА– М, 2020. – 494 c.Герасименко А Финансовый менеджмент - это просто: Базовый курс для руководителей и начинающих специалистов / А Герасименко. - М.: Альпина Паблишер, 2022. - 481 c.Гинзбург М.Ю. Финансовый менеджмент на предприятиях нефтяной и газовой промышленности / М.Ю. Гинзбург, Л.Н. Краснова, Р.Р. Садыкова. - Вологда: Инфра-Инженерия, 2022. - 287 c.Данилин В.И. Финансовый менеджмент: категории, задачи, тесты, ситуации: Учебное пособие / В.И. Данилин. - М.: Проспект, 2021. - 376 c.Екимова К.В. Финансовый менеджмент: Учебник для прикладного бакалавриата / К.В. Екимова, И.П. Савельева, К.В. Кардапольцев. - Люберцы: Юрайт, 2022. - 381 c.Зайков В.П. Финансовый менеджмент: теория, стратегия, организация / В.П. Зайков Е.Д. Селезнёва, А.В. Харсеева. - М.: Вузовская книга, 2022. - 340 c.Ионова Ю.Г. Финансовый менеджмент / Ю.Г. Ионова. - М.: МФПУ Синергия, 2021. - 288 c.Кандрашина Е.А. Финансовый менеджмент: Учебник / Е.А. Кандрашина. - М.: Дашков и К, 2021. - 220 c.Кириченко Т.В. Финансовый менеджмент: Учебник / Т.В. Кириченко. - М.: Дашков и К, 2022. - 484 c.Ковалев В.В. Финансовый менеджмент в вопросах и ответах: Учебное пособие / В.В. Ковалев, В.В. Ковалев. - М.: Проспект, 2013. - 304 c.Кокин А.С. Финансовый менеджмент: Учебное пособие / А.С. Кокин, В.Н. Ясенев. - М.: ЮНИТИ, 2022. - 511 c.Колчина Н.В. Финансовый менеджмент: Учебное пособие / Н.В. Колчина, О.В. Португалова. - М.: ЮНИТИ, 2014. - 464 c.Ендовицкий Д.А. Новый взгляд на содержание финансового менеджмента // Бухгалтерский учет. – 2020. – № 10. – С. 121 – 122.Загородников С. В. Финансовый менеджмент. Краткий курс / С.В. Загородников. – М.: Окей– книга, 2020. – 176 c. Кийосаки Роберт Т. Поднимите свой финансовый IQ / Кийосаки Роберт Т. – М.: Попурри, 2021. – 331 c. Кириллов К. Что делать? Практическое антикризисное руководство к действию в 2022– 2020 гг. / К. Кириллов. – М.: Мартин, 2020. – 470 c. Клишевич Н. Б. Финансы организаций. Менеджмент и анализ / Н.Б. Клишевич. – М.: КноРус, 2022. – 304 c. Ковалев В. В. Введение в финансовый менеджмент / В.В. Ковалев. – М.: Финансы и статистика, 2020. – 768 c.ПриложенияПриложение 1Таблица 1 - Критерии классификации кредитовПриложение 2Анализ финансовых результатов ООО «Skif» » за 2020-2022 годыНаименование статьиЗначения по годам, тыс. руб.Изменения, тыс. руб.Изменения, %2020202120222021/20202022/20212022/20202021/20202022/20212022/202012345678910Выручка от реализации962630271074080761124211941114504950131181615816711,584,6716,79Себестоимость реализации449617775047249955488079551072250155801052630212,269,9423,41Валовая прибыль5130125056935577569331155634327-2462563186510,980,0010,98Коммерческие расходы32628349370159094158997743875604574068896162813,4512,3627,47Прибыль от реализации1867290119919668153431381246767-4576530-33297636,68-22,97-17,83Доходы от участия в других организациях000000---Проценты к получению153571307365417903153794110538264332100,1535,96172,12Проценты к уплате2238078516456162-138643-29002-167645-61,95-34,05-74,91Прочие доходы4939437542277557650134833383422388255769,796,3116,71Прочие расходы393791048644495307148926539442699136923823,539,1034,77Прибыль (убыток) до налогообложения1960419220700195161627441096003-4537451-34414485,59-21,92-17,55Текущий налог на прибыль392083841400393232549219201-907490-6882895,59-21,92-17,55Прочее9096179077474474893-187035671463565276-0,21392,97391,95Чистая прибыль14773737156524098455302878672-7197107-63184355,95-45,98-42,77Приложение 3Нормативно-правовые документы по регулированию учета кредитов и займов№УровниДокументыСодержание111 1ЗаконодательныйГражданский кодекс РФ Налоговый кодекс РФ Федеральный закон №402-ФЗ «О бухгалтерском учете» от 06.12.2011- Права и обязанности заемщика и заимодателя - виды займов, проценты по их уплате - общие положения по бухгалтерскому учету2222 2НормативныйПБУ «Учетная политика организации» (ПБУ 1/2008) утверждено приказом Минфина РФ от 06.10.2008 г. №106н (в ред. от 08.11.2010) ПБУ «Учет активов и обязательств, стоимость которых выражена в иностранной валюте» (ПБУ №3/2006), ПБУ «Учету материально-производственных запасов» (ПБУ №5/01), ПБУ «Расходы организации» (ПБУ №10/99) ПБУ «Учет нематериальных активов» (ПБУ №14/2007), ПБУ «учет расчетов по займам и кредитам» (ПБУ №15/2008), ПБУ «Учет финансовых вложений» (ПБУ №19/02)- обеспечивает полноту отражения в бухгалтерском учете всех фактов хозяйственной деятельности - Пересчет выраженной в иностранной валюте стоимости активов и обязательств в рубли. - затраты по доведению материально-производственных запасов до состояния, в котором они пригодны к использ. в запланированных целях - Учет операций, связанных с предоставлением (получением) права использования нематериальных активов. - орг-ция учета расчетов по займам и кредитам, структура счетов 66 и 67. - примеры использования способов оценки при выбытии и приобретении финансовых вложений 3333 3МетодическийПлан счетов бухгалтерского учета финансово-хозяйственной деятельности и Инструкция по его применению, утвержден Приказом Минфина РФ от 31.10.2000 г. №94н (в ред. от 08.11.2010) Приказ Минфина РФ от 02.07.2010 г. №66н «О формах бухгалтерской отчетности организаций» Методические указания по инвентаризации имущества и финансовых обязательств (утв.Приказом Минфина №142н от 08.11.2010)- устанавливает единые подходы к применению Плана счетов бухгалтерского учета финансово - хозяйственной деятельности организаций и отражению фактов хозяйственной деятельности на счетах бухгалтерского учета. - утверждены формы бухгалтерского баланса и отчета о прибылях и убытках.44444 4ОрганизационныйУчетная политика организации-Формы, способы ведения бухгалтерского учета, влияющие на оценку и принятие решения пользователей бухгалтерской отчетности.